제 119 조 기업소득세법 제 46 조에 언급된 채권투자는 기업이 관련 당사자로부터 직접 또는 간접적으로 획득한 원금을 상환하고 이자를 지불해야 하거나 다른 방법으로 보상해야 하는 이자 지급 성격의 융자를 가리킨다. 관련 당사자로부터 간접적으로 취득한 채권 투자에는 (1) 관련 당사자가 관련되지 않은 제 3 자를 통해 제공하는 채권 투자가 포함됩니다. (2) 위안과 관련된 제 3 자가 제공하는 채권 투자는 관련 당사자가 보증하고 연대 책임을 진다. (3) 관련 당사자로부터 간접적으로 취득한 실질적인 부채를 가진 기타 채권 투자. 기업소득세법 제 46 조에 언급된 지분투자는 기업이 받아들이는 것을 의미하며, 원금을 상환할 필요가 없고, 투자자는 기업의 순자산에 대한 투자를 가지고 있다.

기업소득세법 제 46 조에 명시된 기준은 국무원 재정 세무 주관부에서 별도로 제정한다.

[해석] 이 조항은 자본 약화를 방지하는 상세한 규정이다.

이 조항은 기업소득세법 제 46 조에 규정된 추가 해석으로, 관련 당사자의 채권투자와 주식투자를 받아들이고 그 범위를 원칙적으로 정의했다. 기업소득세법 제 46 조는 기업이 관련 당사자로부터 받은 채권 투자와 지분 투자의 비율이 규정 기준을 초과할 때 발생하는 이자 비용을 과세 소득액을 계산할 때 공제할 수 없다고 규정하고 있다. 세법이 자본 약화를 막기 위해 새로 추가한 내용이다. 그러나, 기업소득세법의 상술한 규정은 두 가지 방면에서 명확해야 한다.

첫째, 관련 당사자의 채권 투자와 지분 투자를 받아들이는 구체적인 범위는 무엇입니까?

둘째, 구체적인 기준은 무엇입니까? "시행 조례" 는 이 조에서 상술한 문제에 대해 더욱 구체적인 규정을 하였다. 자본 약화는 기업이 대출 (채권 투자) 을 늘리고 지분 (지분 투자) 비율을 낮춤으로써 세전 공제를 늘려 기업의 세금 부담을 줄이는 행위다. 기업 자본은 권익 자본과 채무 자본으로 구성되어 있다. 권익자본은 소유자가 투자한 자본으로, 투자자본과 그에 따른 잉여공적과 자본공적을 포함한다. 채무 자본은 자본 시장, 은행 및 계열사로부터 융자된다. 기업이 사용하는 생산경영자금에서 채무자본과 권익자본의 비율은 기업 자본 구조의 우열을 반영한다. 기업 자본에서 부채 자본의 비율이 너무 높으면' 자본 약화' 자본 약화라고 하는 세금의 주요 결과는 소득세 전 이자 공제를 늘리는 동시에 배당금 소득에 부과되는 소득세를 줄이는 것이다.

자본 약화에는 두 가지 이유가 있습니다. 첫째, 채무자가 채권자에게 지급하는 이자는 세전 공제가 가능하고, 주주가 받는 수익인 배당금은 세전 공제가 불가능하기 때문에, 세금 관점에서 볼 때, 대출 융자 방식은 주식 융자 방식 발행보다 유리합니다. 둘째, 많은 국가들이 비주민납세자가 획득한 이자에 대해 징수하는 원천징수세율은 보통 배당금에 징수하는 기업소득세율보다 낮고, 채무투자의 세금 부담은 주식투자보다 낮다. 채무자와 채권자가 같은 이익그룹에 속한 다국적 기업에게는 융자 방식을 조작하여 그룹 전체의 세금 부담을 줄이는 인센티브가 있다. 납세자들은 투자 경영을 위해 자금을 마련할 때 자금원 구조를 의도적으로 설계하며, 가능한 모든 방법으로 부채 투자로 표현하고, 차입 자금의 비율을 늘리고, 부채와 재산권의 비율을 확대하고, 인위적으로' 자본 약화' 를 형성하여 조세 회피의 목적을 달성한다. 이에 따라 많은 국가들이 세법에서 자본 약화를 방지하는 규정을 제정해 관련자 간 채권 투자와 지분 투자 비율을 제한하고, 기업이 각종 형태의 채무 지불을 조작하여 세전 비용을 늘리고 세금 부담을 줄이는 것을 방지했다. 일정 비율의 대출 이자 지출을 초과하는 세전 공제는 허용되지 않는다. 이 기사의 내용은 주로 다음 세 가지 측면을 포함합니다.

첫째, 관련 당사자의 채권 투자를 받아들이는 개념 이 글은 기업이 관련 당사자로부터 획득한 채권 투자에 대해 더욱 광범위하고 원칙적인 정의를 내리며, 기업이 관련 당사자의 채권 투자를 받아들이는 방식을 중점적으로 설명하고 있다.

이 조항에 따르면 관련 당사자로부터 얻은 채권 투자는 관련 당사자로부터 기업이 얻은 원금 상환이나 다른 방식으로 이자를 유상으로 받아야 하는 융자를 가리킨다. 만약 기업채를 산다면, 그것은 채권투자다. 현재 융자 형태의 다양성과 수익의 변동성을 감안할 때, 이 글에서는 채권 투자자가 예상 시간에 고정 수익을 얻을 수 있고 수익이 고정적으로 안정된다는 점을 강조하지 않았습니다. 동시에 채권자의 소득 형태에 제한이 없다. 이렇게 하면 채권자가 현금 또는 비현금 형태의 보수를 받을 수 있는데, 이는 주로 융자 수단의 다양성과 수익 지불의 유연성을 고려한 것이다. 현재 기업의 융자 채널은 대출을 통해 계열사에 융자하는 것 뿐만 아니라 금융리스 및 보상무역도 포함되기 때문이다. 융자 방식에 따라 지불 융자 대가의 형식이 다르다. 이와 함께 기업들이 암묵적인 수단을 통해 관련측에 융자하는 것을 막기 위해 간접채무융자도 이 조에 포함돼 있다. 예를 들면 등배대출 접수와 같다.

취득 방식으로 볼 때 채권 투자는 모든 관련 당사자로부터 직접 획득한 채권 투자와 관련 당사자로부터 간접적으로 얻은 채권 투자를 모두 포함한다. 기업이 관련 당사자로부터 직접 획득한 채권 투자는 관련 당사자가 직접 기업에 자금을 빌려주고, 기업이 계약대로 본이자를 상환하는 투자를 말한다. 관련 당사자로부터 간접적으로 취득한 채권 투자는 다음과 같습니다.

(1) 관련자가 비관련 제 3 자를 통해 제공하는 채권 투자는 관련자가 관련없는 제 3 자에게 자금을 빌려준 다음 관련없는 제 3 자가 기업에 빌려준 투자를 말한다.

(2) 관련없는 제 3 자가 제공하고 관련측이 연대 책임 담보를 부담하는 채권 투자는 채권투자가 관련없는 제 3 자가 제공했지만 관련없는 제 3 자는 관련자가 상환하도록 선택할 수 있으며, 관련측은 기업을 대표해 원금을 상환하고 이자를 지급한 뒤 기업에 대한 상환 청구권을 누릴 수 있다는 뜻이다.

(3) 관련 당사자로부터 간접적으로 취득한 실질적인 부채를 가진 기타 채권 투자. 부채의 본질을 지닌 채권 투자는 명목상으로는 채권이라고 불릴 수 없지만, 어떤 경우에는 다른 기업이 발행한 전환채권이나 지분 매입과 같은 부채 성격을 지닌 투자로, 어떤 경우에는 채권 투자의 성질이 있다.

둘째, 주식 투자의 개념

이 글의 지분 투자의 정의는' 기업회계기준' 의 정의를 채택한다. 이는 투자자가 원금을 갚지 않고 기업의 순자산에 대한 소유권을 의미하며, 그 금액은 기업자산에서 부채를 뺀 잔액이다. 그 범위에는 기업 투자자들이 투자한 자본과 형성된 자본 공모, 잉여 공모, 미분배 이윤이 포함된다. 투자자가 투자한 자본은 소유자가 기업에 투자한 자본 부분을 가리킨다. 여기에는 기업의 등록 자본 또는 주식 자본을 구성하는 금액, 등록 자본 또는 주식 자본을 초과하는 투자 자본 금액, 즉 자본 할증 또는 주식 프리미엄이 포함됩니다. 이 부분의 투자자본은 우리나라 기업회계준칙 체계에 자본공적액을 계상하여 대차대조표의 자본공적프로젝트에 반영된다. 지분 투자는 소유자의 권리를 반영합니다

기업 자산의 잔여 청구권은 기업 자산이 채권권익을 공제한 후 소유자가 누려야 하는 부분으로, 소유자가 자본에 투자한 가치를 반영한 것이다. 지분 투자의 목적은 대개 투자 기업의 통제권을 획득하거나, 투자 기업에 큰 영향을 미치거나, 다른 목적으로 하는 것이다. 예를 들어, 투자 기업의 보통주에 투자하여 배당 수익을 얻는 것은 지분 투자에 속한다.

3. 관련 당사자의 채권 투자와 지분 투자의 비례 기준은 국무원 재정 세무 주관부에서 별도로 규정하고 있다.

우리나라는 이전에 부채/지분 비율로 외상투자기업의 자본 약화를 제한하지 않았지만, 외상투자기업의 등록자본이 투자총액에 차지하는 비율에 대한 요구가 있을 뿐이다. 예를 들어, 외국인 투자 기업의 투자 총액이 300 만 달러 미만인 경우 등록 자본의 비율은 70% 미만이어야 합니다. 총 투자액은 300 만 달러에서 654.38+00 만 달러 사이인데, 등록 자본의 비율은 50% 이상이다. 총 투자액은 654.38+00 만 달러에서 3000 만 달러 사이인데, 등록 자본의 비율은 4% 이상이다. 총 투자액이 3000 만 달러를 넘는 것은 등록 자본의 비율이 65,438+0/3 이상이다. 우리 나라 법률은 또한 외국인 투자자들이 납부한 출자는 반드시 자신의 화폐자금과 독점 기술이어야 한다고 규정하고 있다. 외국인 투자자의 출자는 정해진 기한 내에 납부한 출자 규모에 도달해야 한다. 외국인 투자자는 생산 경영 기간 동안 등록 자본을 줄이거나 회수해서는 안 된다. 외국인 투자자가 국내 외국인 투자업체에 대출방식으로 등록자본을 제공하는 경우, 이런 대출자금으로 인한 이자는 세전에 지출할 수 없다. 상술한 법규의 주요 목적은 외상 투자 기업의 중외 투자자들에게 제때에 등록 자본을 납부하도록 요구하는 것이다. 외국인 투자기업이 외국 계열사에 지불한 채무이자가 등록자본을 납부한 후 세전 공제될 수 있는지 여부는 대출이 지불한 이자를 계산할 때 정상 금리를 사용하는지 여부에 따라 달라진다. 금리가 정상이면 지급된 이자는 세전 공제가 가능합니다. 우리나라가 외국상 투자기업이 해외 계열사에 지불한 이자가 세전 공제될 수 있는지 여부는 주로 이자 지불의 정상적인 거래 원칙을 강조하는 것이지 기업의 자본 약화를 제한하는 것이 아니라는 것을 알 수 있다. 즉, 외국인 투자 기업이 해외 계열사에 이자를 지급하는 이자율이 합리적이라면 해외 계열사로부터 빌린 규모에 관계없이 이자 금액이 얼마인지, 외국인 투자 기업의 이자는 세전 공제가 가능하다는 것이다. 이는 일부 선진국에서 국내 회사가 외국 계열사에 지불한 채무/지분 비율을 초과하는 이자를 세전 공제할 수 없다는 요구와는 거리가 멀다. 새로 추가된 세법 조항은 이런 세금 허점을 막았다. 그러나 채권 투자와 지분 투자의 비율은 광범위하고, 기준은 구체적이며, 업종별 실제 상황이 크게 다르기 때문에 시행 조례에 일일이 열거해서는 안 된다. 이에 따라 조례는 국무원 재정세부에 별도로 규정할 수 있도록 권한을 부여한다. 국가마다 국내 회사 자본의 약화를 제한하는 문제를 처리하는 방법이 다르다. 첫째, 영국을 제외한 대부분의 국가는 부채/자기자본 비율을 규정하여 자국 기업이 외국 계열사로 이윤을 이전하는 것을 제한하지만, 각국의 부채/자기자본 비율은 다르다. 호주와 네덜란드의 부채 범위는 모두 마이너스 금리 부채로, 부채 자본비는 3:1입니다. 캐나다의 부채 범위는 비거주 관련 기업에서 나왔으며, 부채 자본비는 2:1입니다. 한국의 채무 범위는 비주민 관련 기업 채무이고, 채무 자본비는 3: 1, 금융기업은 6:1; 일본의 부채 범위는 비주민 관련 기업 채무이며, 부채 자본비는 3:1입니다. 미국 전체 또는 비주민 관련 채무의 비율은 모든 부채 이자세 감가 상각/이자 비용 전 이익의 50% 를 초과하는 이자와 비주민 관련 기업/비거주자 관련 부채에 지급되는 이자로, 둘 중 낮은 사람은 공제를 허용하지 않으며 공제를 허용하지 않는 이자는 이월할 수 있습니다. 독일의 부채 범위: 모든 음수 이자율 부채, 순 이자 비용의 부채 자본 비율은 이자 세전 이익의 30% 를 초과하지 않으며, 상기 비율을 초과하면 모든 부채의 이자 비용을 공제할 수 없다고 규정하고 있지만, 독일 기업의 자본/자산 비율이 해당 그룹의 글로벌 자본/자산 비율보다 높을 경우 위 비율은 적용되지 않으며 공제할 수 없는 이자는 이월할 수 있습니다. 프랑스의 부채 범위는 모든 관련 대출이며 부채/자본 비율은 65,438+05: 65,438+0 이고 이자 비용/이자, 감가상각 및 상각 비율은 65,438+0: 4 (25%) 입니다. 납세자가 그룹의 글로벌 부채/자본비율이 프랑스 기업보다 높다는 것을 증명할 수 있다면 공제할 수 없는 이자는 이월할 수 있지만