유동성 비율은 기업의 유동 자산과 유동 부채의 비율이다. 다음과 같이 계산됩니다. 유동성 비율 = 유동 자산/유동 부채?

유동성 비율은 기업의 단기 지급 능력을 측정하는 중요한 재무 지표이다. 비율이 높을수록 기업이 단기 부채를 상환하는 능력이 강할수록 유동 부채 상환의 보장이 커진다. 그러나, 너무 높은 유동성 비율은 결코 좋은 현상이 아니다.

유동성 비율이 높을수록 기업이 유동 자산에 너무 많은 자금을 보유하고 있어 효과적으로 이용하지 못해 기업의 인수 능력에 영향을 미칠 수 있기 때문이다.

2, 속동율

속동비율은 기업의 속동 자산과 유동 부채의 비율이다. 속동 비율은 속동 비율 = 속동 자산 ÷ 유동 부채 = (유동 자산-재고) ÷ 유동 부채로 계산됩니다.

유동성 비율은 기업의 단기 지급 능력을 평가할 때 한계가 있다. 유동비율이 높지만 유동 자산의 유동성이 떨어지면 기업의 단기 지급 능력은 여전히 강하지 않다.

유동 자산에서 재고는 현금으로 전환하기 전에 판매해야 한다. 재고가 체납되면, 그 현금화는 문제가 된다. 일반적으로 유동 자산이 재고를 공제한 후 속동 자산이라고 한다.

3. 은행 현금 준비율

현금 비율은 기업의 현금 자산과 유동 부채의 비율입니다. 현금 비율은 현금 비율 = 현금 자산÷ 유동 부채 = (화폐 자금+증권 또는 단기 투자) ÷ 유동 부채 = (속동 자산-외상 매출금) 유동 부채로 계산됩니다.

현금 자산에는 기업이 소유한 화폐자금과 보유 증권 (대차대조표의 단기 투자) 이 포함됩니다. 그것은 속동 자산이 외상 매출금을 공제한 후의 잔액이다. 외상 매출금에 부실 채권 손실의 가능성이 있기 때문에,

일부 만기금은 제때에 회수하지 못할 수도 있으므로, 속동자산이 외상 매출금을 공제한 후 계산한 금액은 기업이 유동 부채를 직접 지불하는 능력을 가장 잘 반영한다.

현금 비율은 기업이 유동 부채를 직접 상환하는 능력을 가장 잘 반영하지만 비율이 높을수록 기업의 지급 능력이 강해진다. 그러나 기업이 너무 많은 현금 자산에 머물러 있고 현금 비율이 너무 높으면 기업의 유동 부채가 합리적으로 사용되지 않고 인수 능력이 낮은 현금 자산으로 유지되는 경우가 많기 때문에 기업의 기회 비용이 늘어날 수 있습니다.

확장 데이터

단기 지급 능력 분석에는 주로 동업 비교, 역사 비교 및 유동성 비율의 예산 비교가 포함됩니다.

첫째, 동업과의 비교

동행비교에는 동행선진 수준, 동행평균수준, 경쟁사 비교가 포함된다. 그것들의 원리는 같지만 비교 기준이 다르다.

피어 비교 분석에는 두 가지 중요한 전제 조건이 있습니다. 하나는 유사한 기업을 식별하는 방법이고, 다른 하나는 업계 표준을 결정하는 방법입니다. 단기 지급 능력에 대한 동료 비교 절차는 다음과 같습니다.

1. 단기 지급 능력-유동성 비율을 반영하는 핵심 지표를 먼저 계산하고, 실제 지표 값을 업계 표준값과 비교한 후 비교 결론을 내린다.

2. 유동자산의 분해는 유동비율의 질을 고찰하기 위한 것이다.

3. 재고 회전율이 낮으면 속동비율을 더 계산하고 기업 속동비율의 수준과 품질을 고찰하고 업계 표준값과 비교해서 결론을 내릴 수 있다.

4. 속동비율이 동종업계 수준보다 낮으면 외상 매출금 회전율이 느리다면 현금비율을 더 계산해 업계 표준값과 비교해서 결론을 내릴 수 있다.

5. 마지막으로 위의 비교를 통해 기업의 단기 지급 능력을 종합적으로 평가합니다.

둘째, 역사적 비교

단기 지급 능력 역사 비교 분석은 과거 어느 시점 단기 지급 능력의 실제 지표값에 대한 비교 기준을 채택하고 있다. 비교 기준은 기업 역사상 가장 좋은 수준이거나 기업의 정상적인 경영 조건 하에서의 실제 가치일 수 있다. 분석에서 전년도의 실제 지표와 자주 비교된다.

과거 비교 분석의 이점:

1, 비교적 기초가 믿을 만하고, 역사적 지표는 기업이 달성한 수준이다. 비교를 통해 기업의 지급 능력의 변화 추세를 관찰할 수 있다.

2, 강한 비교 가능성, 문제를 쉽게 찾을 수 있습니다.

단점: 첫째, 역사 지표는 과거의 실제 수준만 나타낼 수 있고 합리적인 수준은 나타낼 수 없다. 따라서 역사 비교 분석은 주로 비교를 통해 차이를 밝히고, 원인을 분석하고, 추세를 추론하는 것이다. 둘째, 비즈니스 환경이 바뀌면 역사적 대비의 비교 가능성도 약화시킬 수 있다.

셋째, 예산 비교

예산 비교 분석이란 현재 기업 지표의 실제 값과 예산 금액을 비교 분석하는 것이다. 예산 비교 분석에 사용되는 비교 기준은 기업의 지급 능력을 반영하는 예산 기준이다. 예산 기준은 기업이 자신의 경영 상황과 조건에 따라 정하는 목표이다.

바이두 백과-단기 지급 능력