2. 우리는 이런 현상을 초래한 근본 원인은 기관이 권중주에 대한 배치를 늘렸기 때문이라고 생각한다. 주가 선물이 출시되기 전에 기관이 권중주를 통해 주가 선물의' 말투' 를 얻어야 하기 때문에, 보통 내놓기 전에 시세를 올리는 일이 있고, 표지지수의 가중치주가 기관에 의해 증가되어 권중주의 상승을 촉진하고, 지수 상승을 자극하여 지수가 출시되기 전에 상승하게 한다. 시작 후 지수는 종종 상대적으로 높은 위치에 있어 공직에 유리하다. 공지수주를 하면 지수가 떨어진다.
3, 주가 지수 선물 일정-가중치 주식 시장 촉매. 일단 우리나라가 주가 선물의 시간표를 내놓으면, 주가 선물의' 말투' 를 쟁탈하기 위해, 기관은 반드시 가중치주의 구성 비율을 증가시킬 것이며, 가중치주의 수익률은 같은 기간 지수를 초과할 것이다. 일찍이 2006 년 6 월 5438+ 10 월, CICC 는 주가 지수 선물 시뮬레이션 거래 통지를 발표하여 기관 투자자를 자극했고, 기관은 상하이와 심천 300 지수 가중치주에 대한 할당 비율을 늘렸다. 권중주 상승에 이끌려 상하이와 심천 300 지수가 크게 올랐다. 분명히, 상하이와 심천 300 의 성과는 중소판 지수만큼 좋지 않다는 것을 알 수 있다. 그러나 5 월 1 일 연휴 이후 형세가 역전된 것은 시장이 지수 권중주를 추앙하고 중소판 주식을 포기했기 때문임이 분명하다. 주가 선물은 출시 기간이 길지 않지만, 2006 년에는 우리에게 좋은 경험을 해 주었기 때문에, 우리는 상하이와 심천 300 권중주에 초점을 맞출 것을 건의합니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 주가명언) 주식을 뽑기 전에 먼저 주식풀을 확정해야 한다. 우리는 초과 수익을 얻을 가능성이 가장 높은 주식이 가중치 순위 상위 20 위 주식이어야 한다고 생각한다.