잠행방법' 은 우리나라 자본시장 최초의 전문 신용감독법으로 20 12 년 반포되어 20 14 년 개정됐다. 신용 정보의 정의와 수집, 신용 정보의 공개와 조회, 불신의 제약, 신용을 지키는 인센티브 등 일련의 제도 메커니즘을 통해 시장 주체와 그 행위에 대한 신용 제약을 강화하고, 전체 시장과 업계 전체의 신용의식을 강화하고, 자본 시장의 신용 건설을 추진하는 데 중요한 역할을 했다.
최근 몇 년 동안 당 중앙, 국무부는 성실 건설에 대해 많은 새로운 요구, 새로운 정신을 제시했고, 자본시장에는 새로운 발전과 새로운 상황이 나타났다. 감독 업무는 새로운 문제와 새로운 임무에 직면해 있으며,' 잠행 방법' 을 개정해야 한다.
(1) 당 중앙, 국무원은 성실 건설을 더욱 중시하며,' 잠행 방법' 개정을 통해 당 중앙, 국무원의 관련 정책 요구를 이행하는 것이 필요하다. 당의 18 회 19 중, 18 중, 3 중, 4 중, 5 중 전회는 모두 사회 성실 건설을 강화할 것을 요구했다. 3 년 동안 국가는' 사회신용체계 건설계획개요 (20 14-2020)' 행정 허가 신청자의 신용 약속 제도, 신용 보고 제도, 신용 회원 제도, 시장 주체의 신용 또는 신용 분류 관리, 심각한 불신 블랙리스트의 공개 노출, 성실성을 장려하는' 녹색 통로' 제도, 금융기관이 불신 주체에게 금융 서비스를 제공하는 것을 제한하고, 시장 접근에 대한 부정직한 주체를 징계하고, 정보 공유를 실현하도록 제한하는 것을 분명히 요구하고 있다. 잠행방법' 은 이러한 체제기제를 규정하지 않고' 잠행방법' 을 개정함으로써 정책 요구의 제도화를 실현할 필요가 있다.
(2) 자본시장에 큰 변화가 생겼으며, 성신감독체계를 보완하여 자본시장의 새로운 분야, 새로운 주체, 새로운 활동의' 전범위' 를 실현해야 한다. 최근 몇 년 동안, 자본시장에 큰 발전 변화가 발생하여 성실 건설에 대한 새로운 요구를 제기하였다. 시장 수준이 갈수록 풍부해지고, 자금 조달 기능이 점점 완벽해지고 있다. 보드와 창업판이 확장되고 있을 뿐만 아니라' 신삼판' 과 사모펀드 시장도 빠르게 성장하고 있다. 지역지분 시장도 규범 발전 궤도에 포함돼 자산지원증권, 채권, 선물 등이 모두 새로운 발전을 하고 있다. 이러한 분야는 모두 시장 청렴성 건설의 틀에 포함되어야 한다. 동시에, 시장의 새로운 형식, 새로운 모델, 새로운 방식, 서로 얽히고설키는 방식, 시장 운영이 점점 더 복잡해지는 상황에 적응할 수 있도록 성실한 감독 체제 메커니즘을 더욱 혁신해야 할 필요성이 절실하다. 예를 들어, 최근 몇 년 동안 융자권이 급속히 발전했을 뿐만 아니라, 채권 담보식 환매, 합의 환매도 급속히 발전했다. 이러한 거래 활동에 청렴성 정보를 포함시키고 관련 주체가 이러한 거래 활동에서 성실성 파일을 조회하도록 유도하고 성실성 제약을 반영해야 합니다.
(3) 주식시장의 이상 변동으로 드러난 자본시장 체제 메커니즘 건설의 문제점과 부족에 대해 신용건설의 관점에서 신용감독의 기본제도를 보완한다. 20 15 주식 시장의 비정상적인 변동은' 거래자가 미성숙하고, 거래체계가 미비하고, 시장체계가 불건전하고, 규제체계가 부적절하다' 는 등의 두드러진 문제를 반영하며, 시장 참가자의 성실 수준이 낮고, 성실제도와 메커니즘이 불완전하며, 성실구속력이 부족하며, 효과가 좋지 않은 것과 밀접한 관련이 있다. 예를 들어, 거래자가 미성숙하고 거래제도가 미비한 경우,' 잠행방법' 을 수정하고, 거래자와 투자자를 신용파일에 포함시키고, 거래자와 투자자가 증권선물계좌를 개설하는 신용서류를 조회해야 한다. 시장 제도가 미비하기 때문에 증권 선물 중개 기관과 인력, 채권 위약 사실 정보를 성실 기록 및 성실 감독 범주에 포함시킬 필요가 있습니다. 규제체계가 미비한 상황에 대해서는 규제 협력 메커니즘을 보완하고, 부처 간 정보 공유, 불신 합동징계, 신용협력인센티브를 실현함으로써 시장감독을 강화하고, 시장위험을 방지해야 한다.
(4) 염정감독을 보완하고 강화하는 메커니즘, 조치, 수단은 전면적으로 엄정한 법감독요구 사항의 구성 요소와 중요한 잡동사니이다. 중심화의 맥락에서 좋은 시장 진입을 보장하는 동시에 중간 단계의 신용감독 방식, 메커니즘, 수단, 규제가 풍부한' 공구박스' 를 혁신하고, 시장 주체 신용분제를 세우고, 신용분류관리를 실시하면 중간 단계의 신용감독에 대한 손을 제공할 수 있다. 시장의 일부 위법 부정직 행위만 처벌하는 것만으로는 충분하지 않으며, 공개 노출, 거래 제한 등을 통해 구속해야 한다. 일부 분야는 전통적인 규제 수단에서 벗어나 신용 제한 메커니즘은' 보충' 과' 강화' 역할을 할 수 있다. 게다가, 최근 몇 년 동안 규제 관행에서 실시한 일부 탐구도 규제로 상승해야 한다. 둘째, 사고의 원칙을 수정한다
이번 개정의 전반적인 정신은 당 중앙, 국무부의 사회성실건설 강화에 대한 요구에 따라 부국자본 시장의 성실감독 체계를 더욱 추진하고 보완하는 것이다. 개정 과정에서 우리는 기본적으로' 세 가지 결합' 이라는 사고방식을 따른다.
첫째, 국가 관련 요구 사항과 자본 시장의 현실을 결합하십시오. 앞서 언급했듯이, 최근 몇 년 동안 국가는 사회적 성실성과 사회신용체계 건설에 대해 일련의 새로운 요구를 제기하였다. 이러한 요구는 국가의 전반적인 사회와 경제 생활에 초점을 맞추고 있으며, 상대적으로 원칙과 개괄을 비교한다. 잠행방법 개정 과정에서 자본시장과 그 감독 업무의 성격, 법칙, 현실을 결합해 전반적으로 신용기록이 전면적이고, 불신징계가 강력하며, 협동감독으로 효과적인 목표설계 관련 제도를 설계해야 한다.
두 번째는 새로운 제도 내용과 기존의 제도 틀을 결합하는 것이다. 5 년여의' 잠행방법' 의 실천과 효과로 볼 때, 이 제도는 자본시장의 내재적 요구와 실제 요구에 부합하며, 그 제도의 틀은 기본적으로 성실한 건설의 내재적 법칙에 부합한다. 새로운 형세가 제시한 새로운 요구는 기존 제도의 틀 아래 성실 정보의 내용과 범위, 성실 정보의 공개와 조회, 부정직한 징계, 신용을 지키는 인센티브를 수정, 풍성, 보완함으로써 이뤄질 수 있어야 한다.
셋째, 감독 부서의 성실한 감독과 부정직 합동 징계, 신신신신연합 인센티브를 결합한다. 국무원 사회신용체계 부처 간 연석회회의 배치와 자본시장 감독의 실태에 따라' 잠행방법' 을 개정하고, 감독부의 규제 규제를 강화하고, 성실정보 공유와 합동징계 메커니즘의 역할을 더욱 중시하고 발휘하며, 성실정보 격리가 규제법 집행에 가져온 한계를 깨고, 진정으로' 한 곳, 곳곳' 의 작업 구도를 구축하다.