멈춤은 단지 하나의 생각일 뿐만 아니라, 하나의 계획, 한 번의 조작이다. 멈춤의 개념은 투자자가 전략적 관점에서 주식시장 투자에서 멈춤의 의미를 이해해야 한다는 것이다. 고위험 주식시장에서는 생존이 더 발전하기 전에 먼저 이야기해야 하기 때문이다. 멈춤의 관건은 투자자를 더 잘 살리는 것이다. 손해는 주식시장 투자에서 가장 중요한 개념 중 하나라고 할 수 있다. 중지 손실 계획은 중요한 투자 결정이 시행되기 전에 어떻게 중지 손실 계획을 세울 수 있는지를 가리킨다. 중지 손실 계획의 가장 중요한 단계는 중요한 기술 위치 또는 재무 상태와 같은 다양한 요소를 기준으로 특정 중지 손실 위치를 결정하는 것입니다. 손실 방지 작업은 손실 방지 계획의 실행으로 주식시장 투자의 중대한 절차이다. 만약 정지 손실 계획이 진정한 정지 손실 조작으로 변할 수 없다면, 정지 피해는 여전히 종이 담병일 것이다. (존 F. 케네디, 전쟁명언)
중지 손실 규칙
I. 악어 원칙
전문가들은 종종 악어 원리를 이용하여 손상을 막는 것의 중요성을 설명한다. 악어 원리의 본의는 악어 한 마리가 너의 발을 물었다고 가정하는 것이다. 만약 네가 손으로 너의 발을 벗어나려고 한다면 악어는 동시에 너의 발과 손을 물어뜯을 것이다. 네가 발버둥칠수록 더 많이 물린다. 그래서 악어가 발을 물면, 당신의 유일한 기회는 한 발을 희생하는 것입니다. 주식시장에서 악어의 원칙은 자신의 거래가 시장의 방향에서 벗어난 것을 발견할 때 즉시 손해를 멈추고, 어떤 지연도 있어서는 안 되고, 요행심리도 있어서는 안 된다는 것이다. 악어가 사람을 먹는 것은 잔인하게 들릴지 모르지만, 주식시장은 사실 잔혹한 곳이다. 매일 누군가가 삼키거나 사라진다.
간단한 숫자들을 살펴봅시다. 당신의 자본이 이미 65438+ 만 적자에서 9 만 달러로, 손실률이10 =10 =10% 일 때, 당신은 9 만 원으로부터 회복해야 합니다. 654.38+ 만원에서 7 만 5000 원, 손실률이 25% 인 경우 이익률을 회수하려면 33.3% 가 필요하다. 만약 당신이 65,438+만 적자에서 5 만, 손실률 50%, 당신은 65,438+000% 가 있어야 이익률을 회수할 수 있습니다. 시장에서 50% 하락한 주식을 찾는 것은 어렵지 않지만 100% 상승한 다크호스를 탈 수 있다면 운만 있을 것이다. 속담에 청산이 남아 있다고 하니 땔나무가 없는 것을 두려워하지 않는다. 멈춤의 의미는 네가 시장에서 오래 살 수 있도록 보장하는 것이다. 심지어 어떤 사람들은 멈춤 = 재생이라고 말한다.
둘째, 정지 손실의 원인
중지 손실에는 두 가지 이유가 있습니다. 첫 번째는 주관적인 의사 결정 실수입니다. 주식시장에 진출한 모든 투자자들은 언제든지 실수를 할 수 있다는 것을 인정해야 한다는 것은 매우 중요한 이념이다. 배후의 원인은 주식시장이 무작위성의 특징을 가지고 있기 때문이다. 수천만명의 게임이 언제든지 고정법칙을 가질 수 없게 하기 때문이다. 주식시장에서 영원히 변하지 않는 유일한 것은 변화이다. 물론, 주식시장에도 일정 기간 동안 은행원 조작, 자금 흐름, 집단심리, 자연주기 등과 같은 무작위가 아닌 특징이 있다. 이것은 주식시장 전문가가 생존한 토양이며, 더 많은 사람들이 주식시장에 가입하여 주식시장의 운영과 발전을 유지할 수 있는 기초이기도 하다. 그러나 이러한 무작위가 아닌 특징의 연산은 단순한 반복이 아니며 확률 의미에만 존재할 수 있습니다. 성공 확률이 70% 라면 30% 의 실패 확률도 있다. 게다가, 어떤 법률도 항상 효력을 상실할 때가 있는데, 이때 똑똑한 너를 만날 수 있을 것이다. (윌리엄 셰익스피어, 햄릿, 지혜명언) 실패의 확률이 현실이 되거나 법이 무효가 되면 칼로 손상을 막아야 한다. 둘째, 객관적인 변화, 예를 들어 한 회사나 업종의 기본면에 예상치 못한 갑작스러운 적극적이거나 부정적인 변화가 발생했고, 거시정책에 중대한 변화, 전쟁, 쿠데타, 테러, 지진, 홍수 등 자연재해, 기관 자금사슬 단절, 거래원 체포 등이 발생했다.
셋째, 소매 특허
유의해야 할 것은 손해가 산가의 특허라는 점이다. 기구는 손실을 막을 수 없다. 칩이 너무 많아서 보통 아무도 가져갈 수 없기 때문이다. 기관이 의사 결정 실수나 외부 사건에 대처하는 일반적인 방법 중 하나는 칩을 밴드로 만든 다음 단계적으로 선적할 기회를 엿보는 것이다. 장자의 일부 산주들은 농가가 아직 출하되지 않았기 때문에 수지가 맞지 않는다고 생각한다. 왜냐하면 밴드 조작은 거의 전적으로 농가의 손에 달려 있기 때문에, 밴드를 통해 점차 비용을 분담할 수 있기 때문이다. 이것은 네가 거의 할 수 없는 일이다. 따라서 개인 가구는 자신의 작은 장점을 충분히 발휘해야 한다. 손실을 멈출 때, 그들은 단호히 손실을 막아야 한다. 상황이 호전되거나 각광을 받으면, 그들은 이 꾸준한 은행가를 방문하러 돌아와야 하며, 아마도 풍성한 선물을 받을 것이다.
넷째, 틈을 내는 법을 배우다.
국내 주식시장은 당분간 공방 메커니즘이 없어 많이 할 수밖에 없다. 만약 빈 매커니즘이 있다면, 많이 하면 대부분의 경우 빈 것이다. 손실을 멈추고 소를 만들 때, 미래를 예측하는 것은 두 가지 가능성밖에 없기 때문이다. 하나는 정돈이고, 하나는 하락이다. (존 F. 케네디, 희망명언) 예측이 정돈되면 퇴장하거나 국채를 사고, 하락을 예측하면 백핸드가 허사가 된다. 반대로, 공도 멈춤이 필요하고, 공폐의 멈춤은 왕왕 많은' 변변' 이 될 수 있다. 화폐를 소지하거나 공직을 할 수 있는지 여부는 한 사람이 투자 고수인지 아닌지를 판단하는 가장 간단한 표시이다. 1997 년 5 월 12 일부터, 만약 절반 이상의 시간이 화폐를 들고 빈 창고라면, 축하합니다. 당신은 이미 전문가나 준전문가 대열에 들어섰습니다. 물론, 다른 일에 지체되어 어쩔 수 없이 수술을 받은 사람은 여기에 없다. 나는 국내 주식시장이 1, 2 년 안에 공단기나 지수 선물을 내놓을 것이라고 믿는다. 미리 틈을 내는 법을 배우면 큰 도움이 된다. 현재 민발 커뮤니티에는 180 주가 선물 시뮬레이션 거래가 있습니다. 흥미가 있는 사람은 한번 해 보아도 무방하다.
다섯째, 망각에 능하다
주식시장에서 손실을 막으려면, 두 가지 망각에 능해야 한다. 첫 번째는 구매 가격을 까먹는 것이다. 어떤 가격대로 매입하든, 매입한 후에는 즉시 자신의 매입가격을 잊고, 시장 자체에 따라서만 언제 손해를 막을 것인지를 결정하고, 자신의 주관적 감정과 정서가 시장에 대한 객관적인 판단에 영향을 주지 않도록 해야 한다. 두 번째는 정지 손실 가격을 잊는 것이다. 즉, 정지 손실 직후 자신이 이 표를 볶은 적이 없는 척하고, 10 년 동안 뱀에게 물리지 않고, 이 주식에 새로운 매입 신호가 있다는 것을 발견했을 때 주저하지 않고 다시 한 번 죽이는 것이다. (알버트 아인슈타인, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 스포츠명언) 부처는 모든 것이 변덕스럽고, 모든 방법은 내가 없고, 주식시장에 매우 의미가 있다고 말했다. 현재 시장에서 상당수의 투자자들이 우울증과 불안 상태에 살고 있다. 이는 그들이 더 큰 역사적 손실을 가지고 있어서 잊을 수 없기 때문이다. 그들은 항상 이사를 돌아오고 싶지만, 이런 마음가짐은 너를 더 큰 손실로 몰아넣는 것이다. 주식정지손실이든 계좌관리든, 영원히 0 에 서 있다는 말을 기억해야 한다.
여섯째, 흑자를 멈추고 창고를 보충하다.
만약 네가 이해하고' 영원히 0 에 서 있다' 는 이념을 견지한다면, 멈춘다는 것도 사실 멈춘다고 할 수 있다. 속담에 제자가 살 수 있고 스승이 팔 수 있다는 말이 있다. 이곳의 판매에는 정지 손실과 승리 중지가 포함된다. 현실 시장에서는 종종 일부 친구들이 지손 수법에 정통하여 고기를 자르는 것을 보고 의기양양하게 자신이 함정에서 멀리 떨어져 있다고 주장하지만 이기는 데 능숙하지 않다고 주장한다. (윌리엄 셰익스피어, 햄릿, 친구명언) 그들은 엘리베이터를 자주 타거나 롤러코스터를 타거나 가마를 막 들어 올리자마자 뛰어내린 다음 가마가 더 멀리 올라갈수록 가슴을 치며 발을 치며 자신을 저주하는 것을 지켜보곤 했다. (윌리엄 셰익스피어, 오셀로, 자기관리명언) 2002 년 9 월 말 장안 자동차 주주 수는 72655 명으로 2003 년 6 월 말까지 1755 1 사람만 있었다. 적어도 5 만 5000 명이 가마를 내린 사람은 가마를 타본 적이 없는 사람보다 더 화가 났다. 잘 이기려면 먼저 매입가격을 잊고 현재 시장 자체의 시세에 따라 판매 여부를 결정해야 한다. 우리는 높은 길이 구름에 들어가는 것을 두려워하지 않고, 높은 곳은 추위를 이기지 못하며, 가마의 안락함을 탐내지 않는다. 밭에 나가야 할 때는 과감히 밭에 나가야 한다. 둘째, 뒤에서 언급한 각종 멈춤 방법을 종합적으로 활용해 멈춤의 시각으로 멈춤을 대하는 것이다.
창고를 보충하는 데는 두 가지 상황이 있다. 하나는 수동적으로 창고를 보충하는 것이다. 즉, 절대 잘못을 인정하지 않고 어둠을 만지는 것이 손실을 확대하는 지름길이다. 다른 하나는 주동적으로 창고를 보충하는 것으로, 일반적으로 시장의 비이성적 하락이나 합리적인 파동을 판단할 때 사용된다. 주동적으로 틈을 내는 것은 해손점이 도착하기 전에 틈을 내야 하고, 일단 해손점에 도착하면 손을 써야 한다. 저항할 수 없고, 절대 반항하지 않는다. 자금의 사용 효율성에 주의하고, 죽을 준비를 하지 마라.
일곱째, 정지 손실법.
넓은 의미에서 손실을 멈추는 방법에는 두 가지가 있다. 첫 번째는 정기정지손실이다. 즉 매입이나 소지의 이유와 조건이 사라지면 적자 상태에 있어도 즉시 팔아야 한다는 것이다. 통상적인 정지손실법은 당초 매입한 원인과 조건에 전적으로 달려 있다. 매번 매입의 원인과 조건이 천차만별이기 때문에, 통상적인 손해법은 일률적으로 논할 수 없다. 예를 들어, 원래 매입보유 조건이 5 일, 10 일, 30 일 평균선이 모두 오름차순이라고 가정하면, 한 평균선이 다른 평균선을 통과하고 오름차순 배열이 파괴되면 즉시 팔아야 합니다. 예를 들어, 상장 회사가 유리한 자산 구조 조정을 기대했기 때문에 당초에 매입한 이유가 있다면, 구조 조정이 실패하면 즉시 매각해야 한다. 두 번째 범주는 보조 정지 손실입니다. 여기에는 여러 가지 방법이 있으며, 많은 사람들이 자주 이야기하는 주제이기도 하다. 다음은 일정한 편폭으로 가능한 한 다양한 일반적인 보조 정지 손실 방법을 전면적으로 소개하겠습니다.
최대 손실법. 이것은 가장 간단한 손실법으로, 주식을 매입하는 부실이 일정 백분위수에 도달하면 멈춘다. 이 비율은 위험 선호도, 거래 전략 및 운영 주기에 따라 달라집니다. 예를 들어 초단기 (T+ 1) 는 1.5 ~ 3%, 단기 (5 일 정도) 는 3 ~ 5%, 장기는 5 ~/kloc-일 수 있다 이 백분위수가 확정되면 쉽게 바꿀 수 없고 단호하게 집행해야 한다.
퇴각하여 손실을 막다. 매입 후 가격이 먼저 오르고 상대 고점에 도달한 뒤 떨어지면 상대 고점에서부터 시작되는 하락 구간을 중지 손실 목표로 설정할 수 있다. 이 범위의 구체적인 수치도 개인의 상황에 따라 달라질 수 있으며, 일반적으로 위에서 언급한 최대 손실법의 백분위수를 참고할 수 있다. 또 하락시간 (즉 일수) 요인을 추가할 수 있다. 예를 들어, 정지손실 설정은 3 일 이내에 5% 하락한다. 후퇴 정지 손실은 사실 승리를 멈추는 데 더 많이 사용된다.
횡판 멈춤. 매입 후 가격이 일정 범위 내에서 횡판의 시간을 정지손실 목표로 설정하는데, 예를 들면 매입 후 5 일 이내에 상승폭이 5% 에 이르지 않으면 정지손실을 설정할 수 있다. 일반 횡판 정지는 최대 손실법과 동시에 사용하여 위험을 충분히 통제해야 한다.
예상 r 승수 중지 손실. R 승수는 수익을 초기 위험으로 나눈 값입니다. 예를 들어, 한 거래가 결국 실제로 25% 를 벌었고, 초기 위험 가정은 최대 손실 5% 에 따라 이 거래의 R 승수가 5 라고 가정합니다. 이제 개념을 거꾸로 적용하고, 예상 수익을 계산한 다음 예상 R 승수를 설정하고, 예상 수익을 예상 R 승수로 나누면 중지 손실 목표가 됩니다. 예상 수익의 결정에 대하여, 만약 당신이 시스템 거래자라면, 당신의 시스템 이력으로 테스트한 각 거래의 평균 수익을 사용할 수 있습니다 (연간 평균 수익이 아니라는 점에 유의해야 함). 시스템 거래자가 아니라면 이번 거래의 예상 수익을 경험적으로 판단할 수 있다. 예상 R 승수는 일반적으로 2.7 에서 3.4 사이일 것을 권장합니다.
평균선 정지 손실. 짧은 선, 중간 선, 긴 선 투자자는 각각 MA5, MA20, MA 120 평균선을 정지점으로 사용할 수 있습니다. 또한 평균선과 SMA 평균선의 멈춤 효과는 일반적으로 MA 보다 좋습니다. MACD 붉은 기둥이 떨어지기 시작하는데, 이것도 아주 좋은 정지점 역할을 할 수 있다.
원가 이동 평균 정지 손실. 원가이동평균선은 이동평균선보다 거래량 요소를 더 많이 고려하는데, 효과가 일반적으로 더 좋다. 구체적인 방법은 이동 평균선과 거의 같다. 그러나 평균선은 항상 지연 지표이므로 지나치게 기대하지 말라는 점을 명심해야 한다. 또한, 전체 단계에서, 너는 대량의 평균선 거짓 신호를 견딜 준비를 잘 해야 한다.
부울 통로 중지 손실. 상승 추세에서 부울 채널의 워터마크를 중지 손실 지점으로 사용하거나 부울 대역폭을 좁히는 것을 중지 손실 지점으로 사용할 수 있습니다.
파동이 멎다. 이 방법은 비교적 복잡하며, 평균 실제 가격 구간의 부울 통로나 상공의 평균선을 정지 손실 목표로 사용하는 등 전문가들이 자주 사용한다.
K 라인 조합 중지 손실. 두 개의 음과 양, 뒤 1 양 2 음, 또는 1 음과 3 선의 단두초기, 그리고 만성, 단두, 유성, 양방향 까마귀, 나뭇가지 끝에 까마귀 세 마리를 매달는 등 전형적인 산봉우리 K 라인 조합을 포함한다. (알버트 아인슈타인, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 계절명언)
K 라인 중지 손실. 주가가 머리와 어깨 꼭대기, M 머리, 호탑 등 머리 모양의 목선을 깨고, 음선 3 선의 낡은 건초칼을 깨는 것을 포함한다.
접선지지 정지 손실. 주가가 효과적으로 추세선을 떨어뜨리거나 지지선을 돌파하여 정지점으로 사용할 수 있다.
강은선 멈춤. 주가는 강은각선 1× 1 또는 2 ×/Kloc-0
관건적인 심리적 가격대에서 손실을 막다. 몇몇 중요한 심리적 가격은 주식 평론과 언론 협력에 의해 창조되었다. 예를 들어, 주식 평론가가 주식이 어떤 가격에 주의를 기울여야 한다고 말한다면, 이 말은 시장에서 널리 알려져 있다면, 이 가격은 시장 심리의 가격이 된다. 또한 정수, 역사적 고저점, 발행가격, 최근 대량 주문의 가격이 핵심 심리적 가격대가 될 수 있습니다.
칩이 밀집된 지역에서 손상을 막다. 칩밀집 지역은 주가에 강력한 지지나 저항을 일으킬 것이다. 견고한 밀집 지역이 뚫린 후, 흔히 원래의 지지구역에서 저항지대로 전환된다. 칩이 밀집된 지역에 따라 정지 손실 자리를 설정하고, 일단 깨지면 즉시 손상을 막는다. 그러나 현재 시중에 나와 있는 대부분의 주식 소프트웨어는 칩 분배를 처리할 때 제권 요인을 고려하지 않는다는 점에 유의해야 한다. 만약 당신이 보유하고 있는 주식이 최근 (보통 1 년 이내) 비교적 큰 제리를 겪었다면, 당신은 소프트웨어 표기가 잘못된 칩 밀집 지역을 방지해야 합니다.
칩 분포도가 위로 올라가 손실을 멈추다. 칩 분포도가 위로 올라가는 이유는 일반적으로 높은 거래량이다. 위로 이동하여 새로운 밀집 피크를 형성하면, 왕왕 위험이 매우 크므로, 제때에 손실이나 아웃을 막아야 한다.
SAR (포물선) 정지 손실. SAR 은 상승추세에서 좋은 정지지표다. 특히 누적 상승폭이 있는 열문주가 마지막 광기 가속에 진입할 때 더욱 그렇다. 그러나 전체 단계에서 SAR 은 기본적으로 실효되며, 전체 단계는 일반적으로 시장 가동 시간의 절반 이상을 차지합니다.
TWR (보타선) 정지 손실. 보탑선은 판단의 맨 위에 대한 작용이 뚜렷하다. 일반적으로 상승폭이 클 때 세 개의 평평한 지붕이나 연속적인 붉은 기둥이 나타난다. 이때 만약 녹색으로 변하면, 종종 하락이 곧 시작될 것임을 예고하고, 손실을 막아야 한다.
CDP (역세 작동) 정지 손실. 곰 시장 중후반, CDP 의 NL 은 초단기 조작 (T+ 1 또는 T+2) 시 정지점으로 사용될 수 있습니다.
갑자기 손상을 멈추다. 재난은 가격에 갑자기 큰 변화가 일어난다는 것을 의미한다. 멈춤의 경우, 주로 개판 점프와 후기 다이빙을 방지하는 것이다. 대부분의 돌연변이는 9 1 1 사건, 중요한 정책 변화와 같은 주요 외부 요인으로 인해 발생합니다. 종판 다이빙은 일반적으로 정책 변동 때문인데, 대부분 정부부서가 오후 2 시에 출근한 뒤 새로운 서류를 내놓았기 때문이다. 이에 따라 사무실 투자자들은 가능한 경우 오전 9 시 30 분과 오후 2 시 30 분에 시세를 빠르게 살펴보거나 다른 전문 투자자들과 협의해 갑작스러운 변화로 인한 손실을 피하도록 하는 것이 좋습니다.
기본면이 손상되다. 주식펀더멘털에 근본적인 전환이 나타나거나 예상 수익이 나타나지 않을 경우 투자자들은 어떤 환상도 버리고, 대가를 치르지 않고 혈로를 죽이고, 더 이상 순수한 기술 지표를 볼 수 없게 된다. 수사나 자금 단절의 조짐과 같은 중대한 불리한 소식이 있다면, 장주의 기관도 창고를 줄여야 한다.
시장에서 손실을 막다. 시장의 추세를 판단하는 것은 주가를 조작하기 위한 전제조건이며, 곰 시장에서' 주식을 만들어서 시장을 보지 않는다' 고 말하는 것은 매우 해롭다. 일반적으로 시장의 체계적 위험은 점차 축적되는 과정이 있다. 시장이 이미 고위험 지역에 처해 있고 중앙선이 하락할 가능성이 높은 것을 발견하면 제때에 창고를 줄여야 하며, 보유하고 있는 주식은 밑져도 매각을 고려해야 한다. 역시로 가는 영웅은 다른 사람에게 하라고 하는데, 우리는 부대가 돌아올 때만 새치기를 해서 맨 앞으로 돌진할 뿐이다. (존 F. 케네디, 영웅명언)
보조 정지 손실 방법은 위에서 언급한 것보다 훨씬 더 많으며, 위 목록은 참고용으로만 제공됩니다. 자신의 조작 스타일과 각 조작의 구체적인 상황에 따라 자신의 정지 손실 방법을 수립하고 능숙하게 사용하는 것이 가장 중요하다. 진호 씨는 부주의로 산 이유가 N 개일 수 있지만 파는 이유는 하나뿐이면 충분하다는 말이 있다. 따라서 심사 최적화뿐만 아니라 종합적으로 사용하는 보조 정지 손실 방법을 더 많이 익히는 것이 좋습니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 건강명언) 자금이 50 만 명이 넘는 큰 친구, 또는 한 주식에 투자하는 자금이 20 만 명이 넘는 큰 친구에게도 손해점 설정은 큰 시장의 관건 가격보다 높게 해야 한다. 그렇지 않으면 뛰고 싶어도 길을 찾을 수 없어 들어갈 수 없다.
여덟째, 정지 손실의 발생을 줄이다.
이론적으로, 가장 좋은 정지 손실 방법은 멈추지 않는 것이다. 즉, 운영 결정의 정확성과 정확성을 높이는 것이다. 이와 관련하여 주식 선택의 기본 기술을 습득하는 것 외에도 위에서 언급 한 정지 손실 방법을 구매 결정 과정에 제한 조건으로 추가 할 수 있습니다. 어떤 원인과 조건이든, 당신이 주식을 선택한 후에, 당신은 또한 당신의 보조 정지 손실 방법에 근거하여 이 주식이 정지 손실 상태에 있는지 아닌지를 보아야 합니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 성공명언) 정지손실법을 거꾸로 매입 결정의 제약으로 삼으면, 정지가 필요한 상황의 발생을 상당히 줄일 수 있다.
투자자는 모든 거래를 매입하기 전에 중지 또는 중지 손실 계획을 사전 설정하고 이 작업을 필요한 의사 결정 절차나 운영 규율로 사용하는 것이 좋습니다. 네가 미리 정지 손상 지점을 정하면, 너는 좀 더 냉정해지고, 조급해져서 잘못된 결정의 발생을 줄일 수 있다. 엄밀히 말하면, 중지 손실은 실제로 자금 관리의 내용에 속하며, 명확하고 완전한 자금 관리 방안은 단순한 중지 손실보다 한 단계 더 높다.
아홉, 심리적 주제
마지막으로, 반복: 항상 0 에 서. 매입이 실수를 할 수 있는 것처럼, 손해도 실수를 저지할 수 있다. 네가 자신이 손해중지 잘못을 저질렀다는 것을 발견할 때, 너는 용감하게 다시 전진하는 대열에 들어가야 한다. 요컨대 이성과 결단력으로 탐욕과 요행을 이겨야 시장과 오래 동행할 수 있다.
손실을 멈추는 비결
멈춤은 주식 투기가 자신을 보호하는 중요한 수단인데, 마치 자동차 안의 브레이크 장치와 같다. 돌발 상황에서 브레이크를 잘 밟아야 안전을 보장할 수 있다. 손해의 궁극적인 목적은 실력을 보존하고 자금의 활용률과 효율을 높이고 작은 실수가 큰 실수를 초래하지 않도록 하고 전군이 몰락하는 것이다. 손해는 위험을 피할 수 없지만, 더 큰 의외의 위험을 피할 수 있다. 중지 손실은 어떻게 설정합니까? 다음과 같은 방법으로 참조할 수 있습니다.
균형점 정지 손실 방법: 창고를 연 직후 원래 정지 손실 비트를 설정합니다. 원래 정지 손실 비트는 위치 위치에서 5%-8% 떨어진 위치로 설정할 수 있습니다. 매입 후 주가가 오르면, 정지 손실은 개장가격, 즉 손익분기점 위치, 즉 균형점의 정지 손실 위치로 옮겨진다. 이에 따라 투자자들은 언제든지 이익의 일부 또는 전부를 현금화할 수 있는' 무위험' 시스템을 효과적으로 구축할 수 있다. 잔액 손실 방지 시스템이 구축되면 다음 목적은 포지션을 맞추는 것이다. 현금평창은 기술성이 매우 강하지만, 어떤 평창 기술을 사용하든, 정지 손실 자리는 주가 상승에 따라 그에 따라 조정되어야 한다. 예를 들어 투자자는 10 원에 매입하고, 원지손실 자리는 9.2 위안으로 설정됩니다. 매입 후 주가가 계속 하락하면, 그들은 9.2 위안에 손실을 막을 수 있다. 매입 후 주가가 오르고, 균형점 정지가 10 원 정도이며, 떨어지면 창고를 정리할 수 있다. 매입한 후에도 가격이 계속 오르면 즉시 중지 손실을 조정할 수 있다. 주가가 12 원까지 오르면, 정지 손실 비트는 1 1 원까지 조정할 수 있고, 가격은 13 원까지 오르고, 정지 손실 비트도' 상승' 할 수 있다
시간정지손실법: 사람들은 일반적으로 공간의 정지에 관심을 기울이고, 시간요인을 고려하지 않는다. 가격이 예정된 가격으로 떨어지면 잘릴 수 있는데, 이것이 바로 공간 정지손실이다. 공간 멈춤의 장점은 시간을 대가로 큰 시세를 기다릴 수 있다는 것이지만, 나쁜 점은 흔히 시간을 지체할 뿐만 아니라 손해를 보는 데 오랜 시간이 걸린다는 것이다. (존 F. 케네디, 시간명언) 따라서 시간 정지 손실 개념을 도입할 필요가 있다. 시간 정지 손실은 거래주기에 따라 설계된 정지 손실 기술입니다. 예를 들어, 한 주식의 거래주기는 5 일로 예상되며, 매입한 후 매입선 근처를 5 일 이상 배회할 예정이라면, 다음날에는 단호하게 퇴장해야 한다. 공간 정지 손실로 볼 때 가격은 아직 정지 손실 자리에 이르지 않았을 수도 있지만 보유 시간은 이미 시간 제한을 넘어섰다. 시간 손실을 확대하지 않으려면, 먼저 외출하는 것이 좋다.
기술 중지 손실법: 핵심 기술 위치에 중지 손실 주문을 설정하여 손실이 더 커지는 것을 방지합니다. 기술 정지법에는 고정적인 패턴이 없다. 전반적으로, 기술로 손해를 막는 방법은 단지 작은 손실로 큰돈을 버는 것에 불과하다. 주요 지표는 1 이며, 중요한 평균선은 아래에 있습니다. 추세 라인 접선이 깨졌습니다. 3. 머리와 어깨 꼭대기, 쌍위 또는 호 상단 등 머리 모양의 목선 위치가 깨졌습니다. 4. 상승 통로의 하부 레일 파괴; 격차 근처가 깨졌습니다. 예를 들어, 상승 통로의 하궤를 매입한 후 상승 추세가 끝날 때까지 기다렸다가 창고를 평평하게 하고, 정지 손실 위치는 중요한 평균선 근처에 설치한다. 또 다른 예로, 시장이 정돈 단계에 들어선 후, 보통 수렴된 삼각형 형태가 나타나고, 가격과 중기 평균선 (일반적으로 10-20 안테나) 의 이탈률이 점차 줄어든다. 일단 가격이 중기 평균선에 대한 이탈률이 다시 확대되면 시세가 끝나는 것을 의미한다. 이때 가격이 하락세로 바뀌면 과감하게 퇴장해야 한다.
중지 손실의 필요성
변동성과 예측불가능성은 시장의 가장 근본적인 특징이며, 시장 존재의 기초이자 거래에서 위험의 원인이다. 이것은 바꿀 수 없는 특징이다. 거래는 결코 불확실성이 없으며, 모든 분석과 예측은 단지 하나의 가능성일 뿐이다. 이런 가능성에 근거한 거래는 당연히 불확실하고, 불확실한 행동은 반드시 그 위험의 확대를 통제하는 조치가 있어야 하므로, 정지손실이 발생하였다.
손해는 인류가 거래 과정에서 자연적으로 발생하는 것으로, 고의로 만든 것이 아니라 투자자들이 자신을 보호하는 본능적 반응이다. 시장의 불확실성은 손실을 막는 존재를 필요하고 중요하게 만든다. 성공한 투자자는 서로 다른 거래 방법을 가질 수 있지만, 손실을 막는 것은 그들의 성공을 보장하는 동일한 특징이다. 세계 투자 거장인 소로스는 투자 자체는 위험하지 않지만 통제력을 잃는 투자는 위험하다고 말했다. 손실을 멈추는 법을 배우고, 영원히 적자를 사랑하지 마라. 중지 손실은 이익보다 훨씬 중요하다. 왜냐하면 언제나 본전을 지키면 이윤이 2 등이기 때문이다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 흑자, 흑자, 흑자, 흑자, 흑자) 합리적인 중지 손실 원칙을 수립하는 것은 상당히 효과적이며, 온건한 중지 손실 원칙의 핵심은 손실이 계속 확대되지 않도록 하는 것이다.
왜 멈춤이 이렇게 어렵습니까?
멈춤의 의미를 이해하는 것은 중요하지만, 이것은 최종 결과가 아니다. 실제로 투자자들이 정지손실을 설정해도 집행하지 않는 사례가 많다. 시장에서, 바닥을 쓸고 문을 나서는 비극은 거의 매일 상연되고 있다. 왜 멈춤이 이렇게 어렵습니까? 세 가지 이유가 있습니다. 하나는 요행 심리입니다. 일부 투자자들은 추세가 이미 깨졌다는 것을 알고 있지만, 너무 망설이기 때문에 항상 보고 싶고, 기다리며, 피해를 막을 수 있는 좋은 기회를 놓치게 된다. (윌리엄 셰익스피어, 햄릿, 희망명언) 둘째, 잦은 가격 변동은 투자자들을 망설이게 하고, 잦은 잘못된 멈춤은 투자자들에게 느린 기억을 남기며, 다음 번 멈춤의 결심을 흔들게 한다. 셋째, 정지 손상을 집행하는 것은 고통스러운 일이고, 피비린내 나는 과정이며, 인간성의 약점에 대한 도전과 시련이다.
사실, 우리는 모든 거래가 올바른 상태인지 잘못된 상태인지를 확신할 수 없다. 비록 수익성이 있다 하더라도, 우리는 즉각 아웃할지 아니면 관망할지, 이불은 말할 것도 없다. 인간성이 탐욕을 추구하는 본능은 모든 투자자들로 하여금 몇 점을 덜 이기기를 원하지 않게 하고, 더 감사하기를 원하지 않게 한다. (조지 버나드 쇼, 자기관리명언)
절차적 정지손실
위의 이유로 가격이 정지 손실 위치에 도달했을 때 일부 투자자는 정사각형을 놓치고, 손해를 보고, 손해를 보고, 손실을 멈추고, 자리를 바꾸고, 다시 바꾼다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 손실명언) (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 손실명언) 일부 투자자들은 일시적으로 생각을 바꾸고, 기세를 거스르며, 필사적으로 손실을 만회하려 한다. 일부 투자자들은 아예' 타조' 정책을 채택하여 손실이 확대된 후에 그냥 내버려 두었다. 이러한 현상을 피하기 위해 필자는 절차적 손실 방지 전략을 채택할 수 있다고 생각한다.
주요 국제 선물 거래소는 보통 정지 손실 명세서를 제공한다. 거래자는 사전에 가격을 설정할 수 있으며, 시장 가격이 이 가격에 도달하면, 정지 손실 명세서가 즉시 자동으로 효력을 발휘한다. 현재 국내 선물거래소에는 정지손실 지시가 없지만, 고급 선물거래도구를 사용할 수 있는 것은 현재 투자자들이 정지손실을 엄격히 집행하는 데 도움을 주는 간단하고 효과적인 방법이다.
현재 국내 일부 거래 시스템은 시장 정지손실과 제한가격 정지손실 두 가지를 모두 제공할 수 있다. 시장 정지 손실은 시장 가격이 사전 설정된 정지 손실 가격에 닿자마자 시장 가격으로 정지 손실 주문을 발행하는 것을 의미합니다. 제한 가격 정지는 시가가 사전 설정 정지가격에 닿자마자 제한 가격으로 커미션을 보내는 것이다. 시장 가격 정지 손실 목록은 정지 손실 성공을 보장 할 수 있으며, 제한 가격 정지 손실 주문은 가격이 연속적이지 않을 때 불필요한 손실을 피할 수 있습니다. 양자는 각각 장단점이 있다. 일반적으로 시가정지손실표는 거래가 활발한 품종에 쓰이고, 제한가격정지손실표는 거래가 활발하지 않은 품종에 쓰인다.
이런 거래 시스템은 투자자들이 좋은 손실 중지 습관을 기르는 데 도움이 되며, 시장에서 위험을 피하고, 손실을 최소화하고, 수동을 주동으로 만들고, 투자 시장에서 불패의 땅에 서게 된다.
중지 손실을 올바르게 이해하는 방법
시장의 불확실성과 가격의 변동성이 중지 손실을 결정하는 것은 종종 잘못된 것이다. 사실, 모든 거래에서, 우리는 손해가 멈추는지 확실하지 않다. 만약 멈춤이 옳다면, 우리는 절도를 할 수 있다. 만약 멈춤이 틀렸다면, 자금 감소의 고통뿐만 아니라 홀랑거리는 고통도 있을 것이다. 심리적 타격은 투자자들이 가장 감당할 수 없는 고통이다.
따라서 멈춤을 이해하는 것은 본질적으로 잘못된 멈춤을 정확하게 이해하는 방법이다. 우리도 잘못된 정지 손상을 받아들여야 한다. 간단한 예를 들어, 만약 당신의 정지 손상이 거래에서 정확하다면, 당신의 거래가 매번 정확하다는 것을 의미합니다. 만약 당신의 거래가 정확하다면, 왜 손실을 중단해야 합니까? (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 성공명언) 따라서 손해는 일종의 비용, 이익 기회를 찾는 비용, 거래 이윤이 반드시 지불해야 하는 대가이다. 이런 대가는 크고 작기 때문에 옳고 그름을 분간하기 어렵다. 이윤을 내기 위해서는 반드시 대가를 치러야 한다. 여기에는 잘못된 정지로 인한 대가도 포함된다.
태연히 잘못된 멈춤에 직면하고, 회피하지 말고, 더욱 두려워하지 마라. 그래야 정상적으로 거래할 수 있고, 결국 이윤을 낼 수 있다. 이것은 잘못된 멈춤에 대한 이해를 포함하여 멈춤에 대한 나의 이해이다.
주의가 필요한 문제
첫째, "모든 일은 사전에 세워지고, 예측할 수 없는 것은 폐지된다" 며, 입장하기 전에 반드시 모든 정지 손실을 설치해야 한다. 주식에 투자하려면 반드시 좋은 습관을 길러야 한다. 즉 창고를 지을 때 멈춤을 잘 세우고, 적자가 발생할 때 종종 어떤 기준을 사용할 것인지를 고려하지 않는 것이다. (존 F. 케네디, 돈명언)
둘째, 정지 손실은 추세와 결합되어야 한다. 상승, 하강, 정비의 세 가지 추세가 있다. 정돈 단계에서 가격 정지가 일정 범위 내에서 실수할 확률이 높으며, 정지손실의 집행은 추세를 결합해야 한다. 실제로 필자는 정돈을 이해할 수 없는 추세로 볼 수 있고, 투자자들은 휴양할 수 있다고 생각한다.
셋째, 거래 도구를 선택하고 정지 손실 지점을 파악하십시오. 이것은 사람마다 다르다. 평균선, 추세선, 형태 등의 도구가 될 수 있지만 꼭 잘 맞아야 합니다. 남이 잘 쓴다고 맹목적으로 사용하지 마라. 거래 도구의 결정은 매우 중요합니다. 거래 도구를 사용할 수 있는 능력은 완전히 다른 거래 결과를 초래할 수 있습니다.
정지 손실 가격이란 무엇입니까?
정지 손실가격은 일종의 보호 메커니즘으로, 점점 더 깊어지는 것을 피한다. 설정된 정지 손실 가격에 도달하면 시스템은 자동으로 창고를 평평하게 합니다.