펀드는 투자 대상에 따라 주식기금, 채권기금, 화폐시장기금, 지수기금, 혼합기금으로 나눌 수 있다. 지수 펀드는 이름에서 알 수 있듯이 지수 구성 주식에 투자하는 펀드이다. 투자자들은 지수의 일부 또는 전체 주식을 매입하여 지수 펀드의 포트폴리오를 만들 수 있다. 이렇게 하는 목적은 이 포트폴리오의 변화 추세를 지수와 일치시키는 것이다. 이렇게 하는 최종 결과는 지수와 동일한 예상 연간 예상 수익률을 얻는 것이다. 지수 펀드란 펀드가 선택한 지수 (예: 표준 & amp；) 에 따라 운영되는 것을 말합니다. 푸르 500 지수), 일본 일경 225 지수, 대만 가중 주가 지수 등. ), 투자를 위해 동일한 자산 구성 모델을 선택하여 큰 시장과 동기화된 수익을 얻습니다.
2. 지수 기금의 특성
지수 펀드는 시장에서 매우 인기가 있다. 왜 그렇게 투자자들에게 인기가 많을까요? 그럼 지수 펀드의 특징은 무엇일까요?
첫째, 비용이 낮다.
이것은 지수 펀드의 가장 두드러진 장점이다. 지수 펀드의 경우 지수 펀드 비용에는 주로 관리비, 거래비 및 판매비가 포함됩니다. 이 세 가지 비용은 일반 기금의 일반적인 비용입니다. 지수 펀드는 보유 전략을 채택하고 있어 자주 주식을 바꿀 필요가 없고, 이 비용은 주동관리형 펀드보다 훨씬 낮기 때문에 이 비용은 비교적 낮다. 단기적으로는 조금 적을 수도 있지만 장기적으로 예상되는 연간 예상 수익의 영향이 클 것으로 예상된다.
둘째: 위험을 분산시키고 예방합니다.
한편, 지수 펀드가 광범위하게 투자를 분산시키기 때문에 어떤 주식의 변동도 지수 펀드의 전반적인 성과에 영향을 주지 않아 위험을 분산시켰다. 일반 기금에 있어서, 이 장점은 일반 기금이 존재하지 않는다는 것이다. 그리고 지수 펀드의 위험이 어느 정도 예측 가능하기 때문에 이것도 중요하다.
셋째: 이연 세금
지수 펀드가 매입하고 보유하는 전략을 채택하고 있기 때문에 보유 주식의 교환률이 매우 낮다. 지수 펀드는 주식이 지수에서 제거되거나 투자자가 투자 상환을 요구할 때만 보유 주식을 팔아 일부 자본 이익을 달성한다. 이렇게 하면 복리효과가 생겨 투자자들에게 많은 수익을 가져다 줄 수 있다. 특히 오랜 기간 동안 더욱 그렇다.
넷째, 감시가 적다.
운영지수 펀드는 자발적으로 투자 결정을 내릴 필요가 없기 때문에 펀드 매니저는 펀드의 성과를 모니터링할 필요가 거의 없다. 지수 펀드 매니저의 주요 임무는 해당 지수의 변화를 모니터링하여 지수 펀드의 구성이 그에 맞도록 하는 것입니다. 이것은 더 자유로울 것이다.
이는 지수 펀드의 특성 분석이다. 대조적으로, 지수 펀드의 장점은 분명합니다.
지수 펀드 분류
현재 시장의 지수 펀드에 대해서는 선호도에 따라 유형이 다를 수 있습니다. 그들은 어떻게 분류됩니까?
첫 번째: 복사를 통해.
(1) 완전 복제형 지수 기금: 기준 지수의 구성 요소와 가중치에 따라 구성하려고 노력하며 추적 오차를 최소화하는 것을 목표로 합니다. 이 지수 펀드는 완전히 복제된 지수 펀드이다.
(2) 증강지수기금: 기준지수가중치에 따라 대부분의 자산을 배분하는 기초에서도 투자에 쓰이는 부분이 있다. 이 목표는 주로 준지수 모델을 따르는 동시에 기준지수보다 높은 예상 연간 예상 수익을 얻는 것이다.
둘째: 거래 메커니즘에 따라.
(1) 폐쇄식 지수 기금: 2 차 시장에서 거래할 수 있지만 이렇게 하는 단점 중 하나는 환매할 수 없다는 것이다.
(2) 오픈지수 펀드: 2 급 시장에서는 거래할 수 없지만 펀드 회사로부터 환매할 수 있습니다. 이것은 개방형 지수 기금이 되었습니다.
(3) 지수 ETF: 2 급 시장에서 거래할 수도 있고, 도로 살 수도 있지만, 신청 상환은 조합증권의 형태로 해야 합니다. 이 점은 꼭 기억해야 한다.
(4) 지수 LOF: 2 급 시장에서 거래할 수도 있고, 도로 살 수도 있습니다. 폐쇄적인 지수 펀드보다 더 편리하다.
지수 펀드의 장단점
지수 펀드는 시장에서 매우 인기가 있지만, 많은 투자자들은 아직 지수 펀드의 구체적인 장점을 잘 알지 못한다. 다른 펀드에 비해 어떤 단점이 있습니까?
지수 펀드의 장점:
1, 인적 요인의 영향은 크지 않지만, 여기는 여전히 좋다.
이 비율은 매우 낮습니다. 일반 주식형 펀드의 신청 상환율은 1- 1.5%, 지수형 펀드는 0.5- 1.2% 입니다. 이 비용의 장점은 분명하다.
3, 수동 추적 지수 개인 금융 계산기, 매우 직관적입니다. 짧은 밴드 작동에도 적합합니다. 매우 유연하고 기존의 짧은 밴드 작동.
장기 투자 위험은 작고 수익은 우수합니다. 낮은 위험은 많은 투자자들이 펀드를 선택하는 중요한 원인이다.
지수 펀드의 단점:
1, 변동이 너무 큽니다. 짧은 선 작업에는 위험이 크다. 이것은 여전히 진지하게 고려해야 할 필요가 있다.
2. 상승을 이끌고 하강에 저항하지 않는다. 어떤 시장에서든 인덱스 펀드의 위치는 매우 높아서 펀드 매니저의 운영을 통해 주식시장의 위험을 피할 수 없다. 제때에 위험을 회피해서는 안 된다.
3. 기금 환매의 위험. 일찍 물러나려면 낮은 가격으로 팔아야 하고, 돈을 잃기 쉽다. 쉽게 빠져나가는 위험은 여전히 크다.
4. 기금 정투가 모든 상황에 적용되는 것은 아니며 효과가 크게 다르다. 이를 위해서는 투자자들이 지수 펀드를 신중하게 선택하여 최선의 선택을 해야 한다.