펀드 매니지먼트사가 모금한 자금은 위탁은행, 즉 펀드 수탁자, 일반적으로 상업은행 (예: 공상은행, 중국은행, 포발은행 등) 에 보관해야 한다. 그들은 돈을 관리한다.
질문 2: 펀드 수탁자는 무엇을 의미합니까? 증권 투자 펀드 수탁자: 펀드 개시 및 관리를 담당하는 전문 기관에는 어떤 펀드 매니저가 있습니까? 우리나라에서는' 증권투자기금 관리 잠행방법' 에 따르면 펀드 매니저는 펀드 관리회사다. 펀드 매니지먼트사는 일반적으로 증권사, 신탁투자회사 또는 기타 기관에 의해 설립되어 독립법인격을 가지고 있다. 펀드 매니저는 수탁자로서' 성실의무' 를 이행해야 한다. 펀드 매니저의 목표 기능은 수혜자의 이익 극대화이며, 업무를 처리할 때 자신의 이익을 고려하거나 제 3 자를 위해 이익을 도모해서는 안 된다. 펀드 매니지먼트인은 펀드 운영중' 관리 분리' 원칙에 따라 펀드 관리자를 감독하고 펀드 자산을 보관하는 기관이다. 펀드 보유자의 이익을 대표하는 대표로, 보통 실력이 풍부한 상업은행과 호신탁투자회사가 서비스한다. 펀드 매니지먼트인은 펀드 매니저와 호스팅 계약을 체결하고, 호스팅 계약 범위 내에서 의무를 이행하고, 일정한 보수를 받는다. 기금 관리인은 기금 운영에 없어서는 안 될 역할을 한다.
질문 3: 펀드 호스팅이란 무엇입니까? 왜 기금 보관을 해야 합니까? 기금 관리비는 얼마입니까? 기금 보관이란 펀드 자산을 은행에 예치하는 것을 말한다. 은행이 상대적으로 안전하기 때문에 제 3 자입니다. 펀드 회사는 유용해서는 안 되고, 관리비는 매우 낮습니다. 매달 1000 을 정하면 하루에 몇 센트 이하이며, 관리비는 매일 조금 공제됩니다.
질문 4: 기금 관리비란 무엇입니까? 거래 기금에는 다음과 같은 비용이 있습니다.
1, 판매 비용. 투자자가 펀드를 구매하려면 펀드 판매기관에 일정한 비용을 지불해야 한다. 현재 국내 펀드의 판매율은 일반적으로 펀드 금액의 1- 1.5% 사이입니다. 펀드 발행기간 내 판매비용을 구독료, 발행기간 이후 일일 판매비용을 구독료라고 합니다. 일반적으로 펀드 발행 시 투자자를 유치하기 위해 구매 요율보다 구매 요율이 싸다. 일부 펀드 회사들은 투자자들이 장기간 펀드를 보유할 수 있도록 백엔드 요금 모델도 내놓았습니다. 즉, 투자자가 펀드를 구매할 때 비용을 청구하지 않고 투자자가 상환할 때까지 이 비용을 미뤄야 한다는 것입니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 펀드명언) 그러나 투자자가 일정 기간 이상 펀드를 보유하고 있다면 상환비를 지불할 필요가 없다.
2. 환차비. 현재 국내 펀드 상환은 모두 환차비를 받아야 하는데, 주로 환매 시 운영비를 지불하는 것이다. 일반 상환 비율은 상환 금액의 약 0.5% 입니다. 마찬가지로 투자자들이 장기간 펀드를 보유하도록 독려한다. 일부 펀드 회사는 보유 시간이 늘어나면서 체감하는 요금 방식을 내놓았습니다. 즉, 펀드 보유 기간이 길수록 환매할 때 지불하는 환차비가 적을수록 일정 기간 동안 보유한 후 환차료를 더 이상 받지 않는다는 것입니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 돈명언) 최신 기금 규정에 따르면 상환비의 25% 는 상환되지 않은 투자자를 보상하기 위해 펀드 자산에 포함되어야 한다.
3. 기금 관리비. 펀드가 전문가에게 재테크를 의뢰하면, 전문가에게 보수를 주어야 한다. 즉, 펀드사는 일정한 관리비를 가지고 있다. 현재 국내 연간 관리비는 일반적으로 0.3- 1.5% 사이로 투자 목표와 관리의 난이도에 따라 다르다. 일반적으로 수익과 위험이 높은 품종은 주식형 펀드, 관리비가 높은 등 관리하기가 더 어렵다. 수익과 위험이 낮은 품종 (예: 통화시장기금) 은 관리비가 낮다. 관리비의 지불 방식은 판매비와 환차비와 다르다. 후자의 두 비용은 펀드를 매매할 때 지불하거나 상환금에서 공제하고 관리비는 펀드 자산에서 공제한다. 실제로, 일반적으로 매일 계산되며, 당일 순액으로부터 공제되며, 투자자는 추가 돈을 낼 필요가 없다.
4. 관리비. 펀드 관리의 원칙은' 투자와 호스팅 분리' 이다. 위탁기관은 펀드 자산의 위탁과 인도를 담당하고, 동시에 펀드 회사를 감독하는 기능도 있으므로, 위탁기관에 위탁료를 지불해야 한다. 일반적으로 중국에서는 매년 위탁료가 펀드 순자산의 약 0.25% 이다.
질문 5: 자금 계좌의 자금 보관은 무엇을 의미합니까? 자금 호스트에는 시스템 내 이전 호스팅 및 시스템 간 이전 호스팅이 포함됩니다.
투자자는 한 증권영업부가 호스팅하는 상장개방기금 몫을 다른 증권영업부로 이전하거나 한 대리점이 호스팅하는 상장개방기금 몫을 다른 대리점으로 이전할 계획이다. 모두 시스템 이전을 통해 처리할 수 있다. 교차 시스템 관리 양도는 증권 등록 시스템에 등록된 펀드 점유율을 TA 시스템 (증권 영업부에서 대리점/펀드 매니저로 이전) 또는 TA 시스템에 등록된 펀드 점유율을 증권 등록 결제 시스템 (위탁 기관/펀드 관리자에서 증권 영업부로 이전) 으로 이전하는 것을 의미합니다.
질문 6: 기금 관리인과 펀드 매니저의 차이점은 무엇입니까? 펀드 매니지먼트인은 은행 등 금융기관을 가리킨다. 보통 은행이다. 당신이 투자한 돈을 그에게 맡기고, 그를 대신해 보관하라고 하는 것을 의미한다. 펀드 회사의 펀드 매니저는 그를 이용해 당신이 그곳에 둔 자금을 활성화할 수 있다. (존 F. 케네디, 돈명언) (알버트 아인슈타인, 돈명언) 펀드 매니저는 펀드 회사의 펀드 매니저, 즉 투자를 도와주는 사람이 학력이 높고 투자 수준이 높은 경우가 많다는 뜻이다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 펀드, 펀드, 펀드, 펀드, 펀드, 펀드, 펀드, 펀드) 그럼 왜 돈을 수탁자 자리에 놓아야 하나요? 펀드 매니저랑 직접 두는 게 더 편하지 않나요? 펀드 회사가 자신의 계좌로 돈을 투자하고, 이익을 도모하고, 투자자의 이익을 침해하는 것을 감독하고 막기 위해서다. 펀드 회사도 스스로 투자하고 있기 때문이다. 기금 관리인과 관리인의 관계는 상호 감독과 견제와 균형의 관계이다.
질문 7: 강제 신탁 기금 사모 펀드는 무엇을 의미합니까? 사모기관은 공모와는 달리 관련 투자 정보는 대중에게 알려지지 않고 투자 문턱이 높고 위험이 크다. 사모의 강제 호스팅 여부도 투자자들의 관심사다.
사모펀드는 꼭 관리해야 하나요?
사모기금은 기금 관리인이 관리해야 한다. 펀드 계약은 사모 펀드를 관리하지 않기로 합의했으며, 펀드 계약에서 사모 펀드의 재산 안전을 명확하게 보장하는 제도적 조치와 분쟁 해결 메커니즘을 명시해야 한다.
사모기금의 위탁은행은 어떤 자질이나 요구가 필요합니까?
증권투자기금법에 규정된 증권기금 위탁은행, 즉 위탁인은 다음 조건을 충족해야 한다.
(1) 순자산 및 위험 통제 지표가 관련 규정을 준수합니다.
(2) 특별 기금 관리 부서가 있습니다.
(3) 기금 취업자격을 획득한 전임 인원은 정족수에 도달했다.
(4) 기금의 재산을 안전하게 보관할 수 있는 조건을 갖추고 있다.
(e) 안전하고 효율적인 청산 배달 시스템을 갖추고 있다.
(6) 요구 사항을 충족하는 사업장, 안전예방조치 및 기금 관리 업무와 관련된 기타 시설이 있습니다.
(7) 건전한 내부 감사 감시 체계와 위험 통제 체계를 갖추고 있다.
(8) 법률, 행정법규 규정 및 국무부의 승인을 받은 국무원 증권감독관리기구, 국무원 은행업감독관리기구가 규정한 기타 조건.
특별한 면허가 없어야합니다. 일반적으로 대형 은행들은 위의 조건을 충족시킬 수 있습니다.
사모 펀드 정보 공개 시간:
"관리방법" 에 따르면 사모기금의 정보 공개 의무자는 펀드 계약을 포함한 투자자들에게 공개해야 한다. 주식 모집 설명서 및 기타 홍보 서류; 펀드 판매 계약의 주요 권리와 의무 (있는 경우); 기금 투자; 기금의 자산과 부채; 펀드 투자 수익 분배; 기금이 부담하는 비용 및 성과 보상 약정; 가능한 이해 상충 사모 펀드 관리 업무, 펀드 재산 및 기금 관리 업무와 관련된 주요 소송 및 중재 중국증권감독회와 중국기금업협회가 규정한 기타 투자자의 합법적 권익에 영향을 미치는 중요한 정보.
동시에,' 관리방법' 은 기금 운영 과정의 정보 공개에 대해 상세히 규정하고 있다. 신규 규정에 따르면 사모기금 운영 과정에서 정보 공개 의무자는 분기말 이후 10 영업일 이내에 투자자에게 펀드 순액, 주요 재무 지표 및 포트폴리오 상황을 공개해야 합니다. 단독 사모투자 펀드 관리 규모가 5000 만원 이상인 경우 매월 말 이후 5 일 (영업일 기준) 이내에 투자자에게 펀드 순액 정보를 지속적으로 공개해야 한다. 또한 사모 펀드 운영 과정에서 정보 공개 의무자는 매년 종료 후 4 개월 이내에 기말에 대한 펀드 순액과 펀드 총 점유율, 펀드 재무 상태, 펀드 투자 운영 및 레버리지 활용을 투자자에게 공개해야 합니다.
질문 8: 기금 관리인이란 무엇입니까? 사모펀드는 꼭 펀드 관리를 해야 하나요? 일반 사모 펀드와 유한 파트너십 제품은 모두 호스팅이 필요하지만 모든 투자자는 관리되지 않는 계약을 체결해야 합니다.
질문 9: 펀드 매니저와 펀드 수탁자의 차이점은 무엇입니까? 참, 선물은 무엇입니까? 휴대 전화 질문에 대한 응답 제한은 100 자입니다. 간단히 말해서, 펀드 매니저는 펀드 회사이고, 펀드 수탁자는 펀드 매니저 펀드 자산을 감독하고 보관하는 기관이며, 기본적으로 상업은행과 신탁회사이다.
선물은 zhidao.baidu/question/52643103 을 참조하십시오.
질문 10:' 사모펀드 호스팅 규모' 는 무슨 뜻인가요? * * *, 금융기관, 상공업 등. , 증권을 발행할 때 다른 투자자를 발행 대상으로 선택할 수 있어 증권 발행은 공개 발행과 사모 발행의 두 가지 형태로 나눌 수 있다.
사모 (사모)
배급) 은 공개 발행 (공개
Offering), 사모는 미국 증권거래위원회 (SEC) 의 등록 절차를 피할 수 있도록 인가된 소수의 투자자 (보통 35 명 미만) 가 주식을 매각하는 것을 말한다. 투자자는 투자성명에 서명해야 하는데, 구매의 목적은 투자이지 재판매가 아니다.
첫째, "사모 투자" 투자는 기본적으로 유동성이 없다.
둘째,' 사모사' 라고 부르는 이유는 투자자를 공개적으로 모집할 수 없고, 공개 시장에서 판매할 수 없고, 인터넷에서 주식을 팔 수 없기 때문이다.
셋째, 민간 투자자는 천사 투자자 또는 VC 일 수 있습니다. 개인이나 기관투자가가 될 수 있습니다. 하지만 누구든 합격한 투자자여야 한다.
공인된
대만성의 투자자들은' 대투자자' 로 번역되고,' 합격투자자',' 허가투자자' 또는' 신뢰투자자' 로 번역되기도 한다. 미국 증권거래위원회 (SEC) 의 D 조항에 따르면 자격을 갖춘 투자자가 되려면 투자자가 최소한 654.38+0 만 달러의 순자산, 최소 20 만 달러의 연간 소득 또는 거래에 최소 65 만 5 천 달러를 투자해야 합니다.
사모를 통해 자금을 모으려면 미국의 이 규정에 주의해야 한다. 미국 이외의, 예를 들면 중국의 사모와 같은, 명확한 규정이 없다.
사모의 전달체에는 주식, 채권, 전환채권 등이 포함된다. 주식은 우선주, 보통주 등이 될 수 있다. 원한다면 거래를 매우 복잡하게 설계할 수 있습니다. 그러나 너무 복잡하지 마라, 투자자들을 놀라게 할 것이다.