첫째, 관련 당사자 거래
(1) 정의
전국 중소기업 주식양도시스템 상장회사 정보공개세칙 (시범)' 제 31 조 규정에 따르면 상장회사 관계거래는 상장회사와 관련자 사이에 발생하는 자원이나 의무이전을 가리킨다. 선전증권거래소 주식상장규칙' 제 10. 1. 1 에 따르면 관련 거래는 상장회사 또는 지주자회사와 상장회사 관계자 사이에 발생하는 자원이나 의무이전을 말한다. 따라서 관련 거래의 정의는 회사 또는 자회사와 직접 또는 간접적으로 이익을 보유하고 회사의 이익을 소유한 관련 당사자 간의 거래를 의미합니다.
관련 거래와 일반 거래의 주요 차이점은 특정 관계 관계를 가진 당사자 간의 거래라는 것입니다. 관련자에는 자연인과 법인이 포함되며, 주로 발기인, 대주주, 이사, 감사, 고위 경영진 및 그 가족과 그 보유 회사를 가리킨다.
(b) 관련 거래에 대한 새로운 3 판 식별 및 요구 사항
1. 어떻게 관련 거래로 인정합니까?
"전국 중소기업 주식양도시스템 상장회사 정보공개세칙 (시범)" 제 32 조, 상장회사의 관련자 및 관계관계관계에는' 기업회계규범 제 36 호-관련자 공개' 규정 상황, 상장회사, 주최권상 또는 전국주식양도시스템사가 형식보다 실질적으로 중요한 원칙에 따라 인정한 상황 등이 포함돼 있다. 관계자의 인정에 대해 주식회사의 현재 심사 태도는 회사의 관련측이 회사법 및 회계 기준에 따라 결정될 수 있으며 IPO 기준을 참조하지 않는다는 것이다.
2, 규제 요구 사항
관련 거래는 특정 조건 하에서 허용되며, 회사의 관련 거래에 대한 규제 당국의 기본 태도는 감소와 규범이다. 회사에 존재하는 관련 거래는 다음 조건을 충족해야 합니다.
(1) 개체는 시장화 가격 및 운영 요구 사항을 충족해야 하며, 거래 가격 및 조건은 공정해야 합니다.
(2) 절차상 회사 정관과 해당 제도의 규정을 엄격히 준수해야 한다.
(3) 수량 및 품질에 대한 회사의 독립성에 영향을 줄 수 없습니다.
(4) 관련 거래는 반드시 공개해야 한다.
(iii) 해결책
관련 거래는 회사에 확실히 존재하므로 처리하고 해결해야 한다. 상장하기 전에 회사는 상장을 원활하게 하기 위해 자신의 상황에 따라 다음과 같은 조치를 취해야 합니다.
1, 테마 연결 해제
주요 방법은 관련 거래가 있는 회사 지분을 비관련 당사자에게 양도하고, 관련 거래와 관련된 사항을 재편성하고, 경영을 중지했거나, 실효를 하지 않거나, 회사 상장에 지장을 줄 수 있는 관련기업을 청산하고, 자회사를 설립하여 원래 관련자 업무를 완료하는 것이다.
2. 업무 분리
관련 거래에 해당하는 자산, 채널 등의 자원을 구매하여 회사의 업무 운영 체계에 통합하는 것입니다.
3. 절차 합법화
회사 헌장 및 회사 제도에 따라 관련 거래를 엄격히 승인하고 표결하는 것이다.
4. 공정가격
즉, 거래 가격이 시장 가격 책정 메커니즘을 따른다는 충분한 증거를 준비하는 것입니다.
5. 정보 공개 규범
정보 공개 규범을 엄격히 준수하여 최근 2 년간의 관련 거래 상황을 다음과 같이 공개하다.
(1) 거래의 성격과 빈도에 따라 관련 거래와 재무 상태 및 운영 성과에 미치는 영향을 분류하고 빈번하고 우연한 요인에 따라 공개합니다.
(2) 회사 헌장이 관련 거래에 대한 의사결정권과 절차를 규정하고 있는지 공개한다.
(3) 관련 거래가' 회사 헌장' 에 규정된 절차를 이행했는지, 심의 절차가 합법적인지, 거래가격이 공정한지 여부를 공개한다.
(4) 관련 거래는 관련 당사자와 거래 유형에 따라 별도로 공개해야 한다.
(5) 관련 거래를 줄이기 위해 취할 조치를 공개하십시오.
셋째, 동업 경쟁
(1) 정의
동업 경쟁이란 1 호가 만료된' 주식 발행 감사 기준 비망록' 의 정의를 참고할 수 있다. 동업 경쟁은 직접 또는 간접적으로 회사를 통제하거나 회사에 중대한 영향을 미치는 자연인 또는 법인 및 그 통제 법인이 회사와 동일하거나 유사한 업무에 종사하는 것을 말한다. 따라서 동업 경쟁은 발행인의 지주주주, 실제 통제자 및 그 통제를 담당하는 다른 기업이 발행인과 동일하거나 유사한 업무에 종사하여 쌍방이 직접 또는 간접적인 경쟁 관계를 형성할 수 있도록 하는 것을 말합니다.
(b) 새로운 3 보드 피어 경쟁의 확인 및 요구 사항
동업 경쟁이 있는 두 회사 간, 특히 통제와 통제관계가 있는 두 회사 간에 지주주주나 실제 통제자는 업무와 상업 기회를 임의로 양도할 수 있어 통제된 회사와 투자자의 이익을 쉽게 손상시킬 수 있다. 따라서 상장회사와 중소주주 위주의 투자자들의 이익을 보호하기 위해 많은 나라의 자본시장은 동업 경쟁을 엄격히 금지하고 있다.
기업이 IPO 를 진행하면 발행인과 지주주주, 실제 통제자 및 기타 통제 업체 간에 동업 경쟁이 없는 것이 기업 상장의 기본 조건 중 하나입니다. 현재 새 3 판은 동업 경쟁을 엄격히 금지하지는 않지만 앞으로 동업 경쟁에 대한 규제가 점점 더 엄격해질 것으로 믿는다. 따라서 기업은 상장할 때 동업 경쟁을 최대한 피해야 한다.
1. 어떻게 동업 경쟁으로 인정합니까
실무 경험에 비추어 볼 때, 규제 당국은 회사와 경쟁 업체 간에 동업 경쟁이 있는지 여부를 판단할 때 일반적으로 다음과 같은 측면에 초점을 맞추고 있습니다.
(1) 제품 또는 서비스의 판매 지역 또는 판매 대상을 조사합니다. 판매 지역 지리적 거리, 판매 대상 차이 등의 요소가 있는 경우 동일한 제품이나 서비스라도 비즈니스 경쟁과 이해 상충이 있을 수 없습니다.
(2) 세분화된 제품이 있다면 제품 생산 공정에 뚜렷한 차이가 있는지 여부를 고찰할 수 있다. 회사와 경쟁사의 제품이 큰 업종에 속하지만 제품 세분화가 있는 경우, 이들 간의 생산 기술도 동업 경쟁의 존재 여부를 조사하는 중요한 측면이 될 수 있습니다.
(3) 회사가 있는 업종의 특성과 경영 방식을 고찰하다. 경우에 따라, 특정 사건에서, 규제 당국은 회사가 있는 업계의 특성과 업무 운영 모델을 결합하여 동업 경쟁을 구성할지 여부를 판단한다.
2, 규제 요구 사항
앞서 언급했듯이, 기업 IPO 는 결코 동업 경쟁이 없다. 기업 IPO 는 동업 경쟁이 절대 없기 때문에 상장회사는 상장을 신청하기 전에 동업 경쟁 문제를 철저히 해결해야 한다. 이와 함께 관련 주체도 구체적인 상황에 따라 적절한 안배와 약속을 해 동업 경쟁을 피해야 한다.
동업 경쟁 감사에 대한 주식전사의 태도는 일률적으로 처리하지 않고, 구체적인 상황에 따라 시정 조치를 가급적 시정하거나 제시하면, 확실히 해결하기 어려운 사실을 공개하고 후속 지속적인 감독 과정에서 관심을 기울여야 한다. 물론 앞서 언급했듯이 변호사는 서비스를 제공할 때 동업 경쟁 문제를 최대한 해결해야 한다.
(iii) 해결책
동업 경쟁이 있다면 상장에 큰 걸림돌이다. 따라서, 만약 회사가 동업 경쟁이 있다고 판단한다면, 반드시 각종 조치를 취하여 해결해야 한다. 구체적으로 다음과 같다.
1, 인수 합병
상장회사나 회사 자회사에 동업 경쟁회사의 지분과 업무를 인수하고 합병경쟁회사를 흡수하는 등. 을 눌러 섹션을 인쇄할 수도 있습니다
2. 주식 및 사업 이전
경쟁 업체는 기존의 경쟁 업무 또는 회사 지분을 관련없는 제 3 자에게 양도합니다.
3. 일시 중지 또는 취소
동업 경쟁자를 직접 로그아웃하거나, 경쟁 업체가 경영 범위를 바꿔 경쟁 업무를 포기한다. (윌리엄 셰익스피어, 윈스턴, 경쟁, 경쟁, 경쟁, 경쟁, 경쟁, 경쟁)
4. 합리적인 안배를 하다
시장 세분화 계약을 체결하는 경우 상장 회사와 경쟁 업체의 시장 지역을 합리적으로 구분하거나, 제품 품종이나 등급을 나누거나, 제품의 다른 생산 또는 판매 단계를 분할하거나, 상장 회사와 경쟁 관계를 맺고 있는 업무를 해당 회사에 의뢰할 수 있습니다.
5, 산업에 대한 다각적 인 설명, 하지만 경쟁하지 않습니다.