미국 7 대 창고회사 22Q 1 재보 해독, Pure 가 갑자기 50% 증가한 것은 무엇을 의미합니까?

단오절에 모두 평안하다! 수박에 있는 쫑쯔 먹는 것 말고 창고회사의 재물에 대해 말해야지, 그럼 단도직입적으로 보자.

Dell, 스토리지 +9%

대추나무

스토리지 일형 Dell 의 스토리지가 9% 증가한 것은 매우 좋은 성적이다.

재무 보고서에서 Dell 은 2022 년 Dell technology world conference 에서 발표한 500 가지 스토리지 소프트웨어 기능도 강조했습니다. 가장 큰 변화는 하이엔드 스토리지인 PowerMax 가 메인프레임의 데이터 감소를 늘리고, 미드레인지 스토리지인 PowerStore 는 게이트웨이가 없는 이중 활동을 추가하고, 소프트웨어 정의 스토리지인 PowerFlex 는 파일 기능을 추가한다는 것입니다.

향후 Dell 스토리지 제품 라인에 대한 소프트웨어 정의 비율은 점점 높아지고 전용 하드웨어 구성 요소의 수는 줄어들 것으로 예상됩니다.

8 개 장소에서 세계 1 위를 차지하다. 스토리지를 독립적으로 보급한 것은 이번이 처음이며 서버 앞에 놓여 있는 것 같다. Dell 에 저장된 지위가 상승한 것 같습니까?

스토리지는 지난 한 해 동안 거의 성장하지 않았고, 이번에는 갑자기 9% 증가했으며, 거의 모든 스토리지 부문의 수요가 증가하고 있다. 미국 시장의 반등을 반영했습니까?

Dell 의 예측에 따르면 스토리지 (TAM) 의 시장 공간도 향후 5 년 동안 계속 증가할 것으로 전망된다.

NetApp, +8%

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NetApp 는 지난 분기에 8% 증가했으며 Dell 과 마찬가지로 매우 좋은 성적을 거두었습니다.

지난 Q 가 마침 NetApp 회계연도가 끝났기 때문에 20 12 회계연도 전체가 10% 증가한 것을 볼 수 있습니다. 아주 좋은 해입니다.

공용 클라우드의 마지막 q 의 수익은 120m 이고 혼합 클라우드는 1560m 입니다. 공용 클라우드의 수익은 혼합 클라우드의 1/ 10 보다 적습니다.

그러나 공용 클라우드의 ARR 은 계속해서 빠르게 성장하고 있습니다.

전체 플래시 메모리의 성장도 두 자릿수, 나쁘지 않다.

다음 회계연도에 NetApp 는 6 ~ 8% 성장할 것으로 예상되는데, 이는 여전히 낙관적이다.

HPE, 스토리지 -2%

대추나무

HPE 는 0.9%, 창고는 2% 감소했다.

HPE 의 재고가 2% 감소했음에도 불구하고 수주 잔고는 사상 최고치를 기록했다. 이는 HPE 가 공급망의 영향을 많이 받는다는 것을 보여준다. 스토리지의 하이라이트인 Nimble, 대용량 데이터, HCI 모두 두 자릿수 성장했습니다.

HPE 의 재무 보고서도 H3C 채권 이자의 증가를 강조했다.

HPE 의 국제화로 인해 금융 신문은 중국의 봉쇄와 러시아 전쟁이 공급망에 더 큰 영향을 미칠 것이라고 언급했으며, 이것이 Dell 과 NetApp 처럼 성장을 유지할 수 없는 이유 중 하나입니다.

그러나 HPE 는 2022 회계연도에 3 ~ 4% 의 성장이 있을 것이라고 조심스럽게 예측했다. 결국 주문이 있지만 당분간은 배송이 안 됩니다.

IBM, 분산 인프라 +8%

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IBM 은 지난 Q 성장 1 1% 로 좋은 성적을 거두었다.

그러나, 인프라의 수입은 평평하고 증가하지 않았다. 저장은 지금 단독으로 데이터를 발표하지 않고, 내가 그때 컨설팅회사의 데이터를 해석할 때까지 기다린다.

분산 인프라에는 스토리지 하드웨어가 포함되어 있고, 분산 인프라는 하이엔드 전력 소형 컴퓨터에 의해 구동된다는 주장도 있기 때문에 스토리지는 평평할 것으로 추정됩니다.

분산 인프라가 8% 증가한 것은 그리 나쁘지 않다.

스토리지 전용, +50%

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Pure 는 이미 20 억 달러가 넘는 회사가 되었다. 최근 AQ 의 수입이 50% 증가했다. 이런 규모의 회사, 이렇게 높은 성장률은 역사가 드물다. 출시 후 가장 많이 성장하는 계절인지 모르겠어요?

고객 수가 1 만 명을 넘어 전 세계 500 대 기업의 절반 이상을 포괄하고 있습니다.

순수 예측도 낙관적이다. 20 13 회계연도는 22% 성장할 것으로 예상된다. 작년에는 29% 증가했기 때문에 일년 내내 예측이 높지 않다.

이윤도 크게 올랐기 때문에 23 회계연도의 연간 이윤은 문제가 되지 않을 것으로 예상된다.

공인된 회계 기준에 따르면, Pure 는 실제로 이윤을 낸 적이 없다. 어쩌면 올해는 푸어의 진정한 이윤의 해일까요? 현재의 추세로 볼 때, 문제없을 것이다.

VMware, +3%

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VMware 는 재보를 발표할 때 방금 보통에서 6 1 억 달러의 인수로 선언되었기 때문입니다. 그래서 우리는 다음과 같은 발표를 보았습니다.

이 회사는 곧 Botong 에 인수될 예정이어서 5 월 26 일 전화 회의와 인터넷 생중계를 취소한다. 이 회의는 원래 2023 회계연도 1 분기의 재무 실적을 논의하는 데 사용되었다. 또한 VMware 는 2023 년 2 분기 재무 지침을 제공하지 않으며 2023 회계연도 전체 재무 지침을 일시 중지할 예정입니다.

그래서 원래 익숙했던 재보 PPT 를 볼 수 없다. 그러나 보도 자료에서 우리는 다음을 볼 수 있습니다.

VMware 의 마지막 Q 매출은 전년 동기 대비 3% 증가한 것으로, 이전에는 일반적으로 8% 정도였기 때문에 약간 나쁘다. 발표에서도 vSAN 에 대한 정보를 보지 못했습니다. 개인적으로 수박갈이 VMware 가 Boradcom 에 인수된 후 vSAN 은 독립적으로 스토리지 제품이 될 수 있으며 더 이상 vSphere 에 의존하지 않고 판매할 수 있어 시장을 확대할 수 있다고 생각합니다.

주식 정보를 보고 인수 발표 후 갑자기 올라 95 달러에서 현재 133 달러로 올랐다. 놓쳤어요. 인수완료 후 곧 퇴장할 것 같아요. 한 시대가 끝났어요.

Nutanix, +65438

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주식시장의 성과로 볼 때, VMware 인수는 Nutanix 에 불리하고, 주식은 2 1 에서 16 으로 떨어져 하락률이 매우 빠르다.

우리는 재무보를 보고, 재보 문제인지, 인수 문제인지, 주식 하락을 초래했는지 보자.

수익이 증가 17% 로 그런대로 괜찮다. 따라서 주식 하락은 주로 VMware 인수의 영향을 받는다.

그러나 17% 상승폭은 Pure 의 50% 와 크게 차이가 나고 총수익도 Pure 보다 적다.

전체 고객 수는 소프트웨어가 있기 때문에 Pure 의 두 배 이상입니다.

Nutanix 는 FY22 의 매출 기대치를 낮췄는데, 이는 나쁜 소식이다. 주식 하락에도 이런 이유가 있을 것이다.

Nutanix 의 가장 큰 문제는 GAAP 또는 비 GAAP 가 수익성이 없고 여전히 돈을 태우고 있다는 것입니다.

뒤에 쓰다

1, Dell, NetApp 로 대표되는 전통 스토리지는 모두 고성장을 회복하여 외국의 경제 회복이 비교적 건강하다는 것을 보여준다.

2. 순수 스토리지는 이렇게 크고 전체 플래시로 50% 증가했는데, 이는 외국 기업이 아무리 돈이 많아도 스토리지에 큰 가격을 쓰고 직접 플래시를 할 수 있다는 것을 보여준다.

3.VMware 의 성장은 매우 느리고 인수되었으며, Nutanix 는 향후 기대치를 낮췄다. 현대의 인간-컴퓨터 상호 작용 소프트웨어가 끝났음을 설명하십시오.

4.Pure 와 Nutanix 는 비슷한 역사, 비슷한 출시 시간, 비슷한 당시 수입을 가지고 있다. 하지만 지금은 푸어가 점차 Nutanix 와의 격차를 좁히고 있다. 사실 AFA 전체 플래시 시장은 홍해이며, 공급업체가 너무 많지만 HCI 소프트웨어, VMWARE, Nutanix 는 양두독점이며, Nutanix 는 이론적으로 전망이 더 좋다. 하지만 주식과 회사의 성과로 볼 때, Pure 는 현재 Nutanix 보다 낫다. Pure 에는 하드웨어 혁신이 있고, Nutanix 에는 소프트웨어 혁신만 있습니다. 이런 이유인가요? 너무 부드럽거나 부드럽지 않습니까?