문의 대상은 증권투자기금 관리회사, 증권회사, 신탁투자회사, 금융회사, 보험기관 투자자, 합격한 해외기관 투자자 및 중국증권감독회가 인정한 기타 기관 투자자를 말한다. 견적 요청 대상은 다음 조건을 충족해야 합니다.
(1) 법에 의거하여 최근 12 개월 동안 중대한 위법 위반으로 관련 감독부에 행정처벌, 규제 조치 또는 형사처벌을 받지 않았다.
(2) 법에 따라 주식투자를 할 수 있다.
(3) 신용기록이 양호하고 독립적으로 증권투자에 종사하는 데 필요한 기관과 인력을 갖추고 있다.
(4) 내부 위험 평가 및 통제 제도가 건전하고 효과적으로 시행될 수 있으며, 위험 통제 지표는 규정에 부합한다.
(5) 중국증권업협회가 본 방법의 규정에 따라 조회대상자 명단에서 제거된 후 12 개월이 꽉 찼다. 문의 대상인 다음 기관 투자자는 제 7 조에 규정된 조건 외에 다음 조건도 충족시켜야 합니다.
(1) 비준을 거쳐 증권회사는 증권자영업이나 증권자산관리업무에 종사할 수 있다.
(2) 신탁투자회사는 관련 감독부서를 통해 2 년 이상 재등록하여 4 억 위안 이상의 등록자본을 보유하고 있으며 최근 12 개월 동안 증권시장에서 활발한 투자기록을 보유하고 있다.
(3) 금융회사 설립 2 년 이상, 등록자본은 3 억 위안 이상이며 최근 12 개월 동안 활발한 증권시장 투자 기록이 있다. 투자 가치 연구 보고서 작성은 다음 요구 사항을 따라야합니다.
(a) 독립적이고 신중하며 객관적이다.
(2) 인용한 정보는 진실하고 정확하며 완전하며 권위가 있으며 출처를 밝혀야 한다.
(3) 발행자가 위치한 산업에 대한 평가는 일관성과 일관성을 가지고 있다.
(4) 허위 기록, 오도성 진술 또는 중대한 누락은 없다. 투자 가치 연구 보고서는 최소한 다음을 포함하여 발행인의 투자 가치에 영향을 미치는 요소를 전면적으로 분석해야 합니다.
(a) 발행자의 산업 분류 및 정책, 발행자와 주요 경쟁사의 비교 및 업계에서의 지위
(2) 발행인의 경영 상황 및 발전 전망 분석;
(3) 발행자의 수익성 및 재무 상태 분석;
(4) 발행자가 투자 프로젝트 분석을 모집한다.
(5) 발행인과 같은 업종의 상장 기업의 투자 가치 비교
(6) 거시 경제 동향, 주식 시장 동향 등이 발행인의 투자 가치에 중요한 영향을 미치는 요인.
투자 가치 연구 보고서는 위에서 언급한 분석을 바탕으로 업계에서 인정한 가치 평가 방법을 사용하여 발행인 주식의 합리적인 투자 가치를 예측해야 합니다. 발행인과 그 주요 판매업자는 첫 번째 공개 발행 의향서와 발행 공고를 게재한 후 견적 요청 대상에 대한 추천과 문의를 하고 인터넷을 통해 공공 투자자에게 홍보해야 한다.
견적 요청은 예비 견적 요청과 누적 입찰 견적 요청으로 나뉜다. 발행인과 그 주요 판매업자는 예비 문의를 통해 발행 가격 범위를 결정하고, 발행 가격 범위 내에서 누적 입찰 견적 요청을 통해 발행 가격을 결정합니다. 예비 문의가 끝난 후, 공개 발행 주식 수가 4 억 주 미만이고, 유효한 견적을 제공하는 조회 대상이 20 개 미만이거나, 공개 발행 주식 수가 4 억 주를 초과하고, 유효한 견적을 제공하는 견적 요청 대상이 50 개 미만이며, 발행인과 그 주 판매업자는 발행 가격을 결정할 수 없으며 발행을 중단해야 한다.
발행인과 그 주요 위탁업자가 발행을 중지한 후 재발행을 재개하는 것은 제때에 중국증권감독회에 보고해야 한다. 주요 언더 라이터의 증권 자영업자는 발행 된 주식의 문의, 온라인 유통 및 온라인 발행에 참여할 수 없습니다.
발행인 또는 그 주요 판매업자와의 실제 통제 관계가 있는 견적 요청 대상은 발행된 주식의 견적 요청 및 온라인 배급에 참여할 수 없지만 온라인 발행에 참여할 수 있습니다. 상장회사가 증권을 발행하면, 가격 조회를 통해 또는 주요 위탁업자와 협의하여 발행 가격을 결정할 수 있다.
상장회사가 증권을 발행하는 정가는 중국증권감독회가 상장회사 증권 발행에 관한 관련 규정에 부합해야 한다.